4.6 Monitoraggio del CSRBB

Gli enti dovrebbero porre in atto robusti sistemi di misurazione interni che rilevino tutte le componenti e le fonti di CSRBB rilevanti per il modello di business dell’ente.

Gli enti dovrebbero monitorare la loro esposizione al CSRBB in termini di potenziali variazioni delle diverse misure del CSRBB. Gli enti dovrebbero utilizzare le complementarità dei diversi approcci per rilevare la natura complessa del CSRBB negli orizzonti temporali di breve e lungo termine. In particolare, gli enti dovrebbero misurare e monitorare i) l’impatto complessivo delle ipotesi principali alla base della modellizzazione riguardante le diverse misure del CSRBB e ii) il CSRBB dei derivati del proprio portafoglio bancario, laddove rilevanti per il modello di business.

4.6.2 Metodi di monitoraggio del CSRBB

Gli enti dovrebbero sviluppare e utilizzare ipotesi e metodi di calcolo propri per la valutazione del CSRBB. La scelta della metodologia di misurazione dovrebbe essere adeguata alla complessità della banca stessa.

Le limitazioni di ciascuno strumento e modello quantitativo utilizzato dovrebbero essere pienamente comprese dall’ente e tali limitazioni dovrebbero essere prese in considerazione nel processo di gestione del CSRBB Nel valutare il CSRBB, gli enti dovrebbero essere consapevoli dei rischi che possono sorgere per via del trattamento contabile delle operazioni al di fuori del portafoglio di negoziazione.

In via eccezionale, nell’attuazione pratica del paragrafo 120 e per motivi di proporzionalità, gli enti possono includere componenti idiosincratiche del differenziale creditizio per il monitoraggio del CSRBB, purché sia garantito che le misure producano risultati più conservativi.

4.6.3 Ipotesi di monitoraggio del CSRBB

Nella misurazione del CSRBB, gli enti dovrebbero capire a fondo e documentare le principali ipotesi di modellizzazione. Tali ipotesi dovrebbero essere in linea con le strategie aziendali ed essere regolarmente testate.

Gli enti dovrebbero tenere conto delle implicazioni delle pratiche contabili per la misurazione del CSRBB, in particolare per le misure del margine di interesse più variazioni del valore di mercato.

Se l’affidabilità e la stabilità delle ipotesi di diversificazione sono adeguatamente convalidate e documentate, può essere possibile una diversificazione tra CSRBB e IRRBB. Alle stesse condizioni, possono essere possibili ipotesi di diversificazione tra CSRBB e altri rischi. Gli effetti di diversificazione dovrebbero essere stimati in modo sufficientemente prudente da poter essere ipotizzati come sufficientemente stabili anche in caso di recessione economica e in condizioni di mercato sfavorevoli per l’attività e la struttura di rischio dell’ente. In ogni caso, gli enti dovrebbero valutare separatamente il CSRBB e gli altri rischi (compreso l’IRRBB).

Poiché le condizioni di mercato, i contesti competitivi e le strategie variano nel tempo, gli enti dovrebbero rivedere le ipotesi di misurazione significative almeno una volta l’anno e più frequentemente in condizioni di mercato in rapida evoluzione.

Ai fini del CSRBB, gli enti dovrebbero predisporre una documentazione prudente a supporto delle loro ipotesi e procedure di policy e includere un processo per tenerle sotto controllo. Ai fini del CSRBB, gli enti dovrebbero comprendere l’impatto delle strategie di investimento scelte in ambito CSRBB.