12.1. Applikazzjoni tal-SREP għal fergħat ta’ pajjiżi terzi

Il-valutazzjoni tal-SREP għandha tiffoka fuq ir-riskji materjali tat-TCB u kif dawn huma dipendenti fuq in-negozju, u l-profil tar-riskju tal-bqija tal-grupp u kif dawn jiġu ġestiti. Filwaqt li jiġi rrikonoxxut l-istatus tal-fergħa u d-dipendenza tagħha fuq il-kumpanija omm, il-valutazzjoni għandha wkoll tiffoka fuq jekk il-fergħa għandhiex biżżejjed indipendenza fil-governanza u fil-ġestjoni tar-riskju tagħha biex taġixxi fl-aħjar interessi tal-fergħa, tissalvagwardja s-sikurezza, is-solidità u l-vijabbiltà tagħha, u l-kapaċità tagħha li twettaq l-impenn tagħha lejn il-klijenti u l-kontrapartijiet fl-Istat Membru fejn tkun ġiet awtorizzata biex twettaq in-negozju.

Biex jinformaw il-valutazzjoni, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jieħdu inkunsiderazzjoni r-riżultati tal-valutazzjoni indipendenti minn parti terza tal-fergħa u l-opinjoni indipendenti dwar il-konformità mar-rekwiżiti ta’ reġistrazzjoni mandati mill-Artikoli 48g(8) u 48h(3) tad-Direttiva 2013/36/UE, rispettivament. Għandhom ukoll jikkooperaw mal-awtorità responsabbli għas-superviżjoni tal-impriża prinċipali (“l-awtorità domestika”) f’konformità mal-arranġamenti amministrattivi jew oħrajn f’konformità mal-Artikolu 48c(2) tad-Direttiva 2013/36/UE u jieħdu inkunsiderazzjoni r-riżultati tal-valutazzjonijiet superviżorji tal-awtorità domestika tal-fergħa, fejn disponibbli.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jiżguraw li l-ambitu tal-valutazzjoni jinkludi miżuri biex jiġu identifikati t-TCBs ta’ importanza sistemika jew li joħolqu riskji għall-istabbiltà finanzjarja. Barra minn hekk, il-valutazzjoni għandha tippermetti l-identifikazzjoni ta’ TCBs li għalihom tista’ tkun xierqa awtorizzazzjoni f’konformità mat-Titolu III, il-Kapitolu 1 tad-Direttiva 2013/36/UE (bħala sussidjarja). L-awtoritajiet kompetenti għandhom jirreferu għall-Artikolu 48i għall-kriterji li għandhom jikkunsidraw f’dan ir-rigward.

Meta r-reviżjoni tal-governanza, tal-mudell tan-negozju, jew tal-attivitajiet tat-TCB, tagħti lill-awtoritajiet kompetenti bażi raġonevoli biex jissuspettaw li, f’konnessjoni mat-TCB, qed iseħħ jew seħħ jew ġie attentat il-ħasil tal-flus jew il-finanzjament tat-terroriżmu, jew li hemm riskju akbar ta’ dan, l-awtorità kompetenti għandha tinforma immedjatament lill-EBA u lis-superviżur fil-qasam tal-AML/CFT tat-TCB f’konformità mal-Artikolu 48n(4) tad-Direttiva 2013/36/UE.

12.1.2. Analiżi tal-mudell tan-negozju

L-awtoritajiet kompetenti għandhom janalizzaw il-mudell tan-negozju u l-istrateġija tat-TCB biex jifhmu l-motivaturi ewlenin tar-riskji tagħha. Huma għandhom jużaw il-gwida pprovduta fit-Titolu 4 bħala l-bażi għall-valutazzjoni u jfittxu li japplikaw il-prinċipji li jinsabu b’mod proporzjonat għat-TCB. L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivverifikaw li l-istrateġija għall-fergħa ta’ pajjiż terz u valutazzjoni separata tar-riskji assoċjati huma dokumentati b’mod adegwat flimkien ma’ evidenza tar-reviżjoni u l-iskrutinju tagħhom mill-maniġment tal-fergħa.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jagħtu attenzjoni speċifika għas-sensibilizzazzjoni tal-attivitajiet tat-TCB, biex jivvalutaw jekk tikkonformax mal-ambitu territorjali tal-awtorizzazzjoni mogħtija mill-awtorità kompetenti fejn tkun stabbilita t-TCB. Għandha tingħata attenzjoni wkoll lil kwalunkwe attività ta’ negozju transfruntiera mwettqa b’solleċitazzjoni bil-kontra.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jikkunsidraw kif il-prijoritajiet strateġiċi tal-impriża prinċipali għat-TCB jħallu impatt fuq il-profil tar-riskju tagħha. Għandhom jagħtu attenzjoni lil kwalunkwe qligħ jew mira strateġika stabbilita għall-fergħa tat-TCB u jekk dawn humiex appoġġati mill-kapaċitajiet tar-riżorsi u tal-ġestjoni tar-riskju tat-TCB. Huma għandhom jivvalutaw ukoll in-natura tas-servizzi u l-attivitajiet offruti mit-TCB u kif, jekk xejn, dawn ivarjaw mill-offerta tal-grupp usa’ u jekk dan jirriżultax fi kwalunkwe riskju miżjud jew imorrux lil hinn mill-ambitu tas-servizzi u l-attivitajiet awtorizzati biex jitwettqu mit-TCB, li ma jistax ikun aktar estensiv minn dak tal-impriża prinċipali diretta fil-pajjiż terz.

12.1.3. Valutazzjoni tal-arranġamenti ta’ governanza interna u kontrolli

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw l-adegwatezza tal-arranġamenti ta’ governanza tat-TCB billi jużaw it-Titolu 5 u t-taqsima 7 tal-Linji Gwida tal-EBA dwar il-Governanza Interna, f’konformità mad-Direttiva 2013/36/UE⁵² bħala gwida kif ukoll il-kunsiderazzjonijiet speċifiċi għat-TCB hawn taħt. Il-valutazzjoni għandha tinkludi l-qafas globali, il-kultura tar-riskju u l-imġiba tar-riskju, il-politiki u l-prattiki ta’ remunerazzjoni, u l-qafas tal-kontroll intern u tal-ġestjoni tar-riskju inkluża l-ġestjoni tar-riskji tal-ICT u tar-riskji minn partijiet terzi.

⁵² EBA/GL/2021/05

Fit-twettiq tal-valutazzjoni tal-governanza interna, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jikkunsidraw jekk it-TCB iżżommx sustanza suffiċjenti fl-Istat Membru f’konformità mar-rekwiżiti fil-paragrafu 90(g) tal-Linji Gwida tal-EBA dwar il-governanza interna. Qafas organizzazzjonali

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk il-persuni li qegħdin jidderieġu t-TCB:

• a. għandhomx fehim suffiċjenti tal-attivitajiet u r-riskji tal-fergħa u għarfien tas-suq lokali, kif ukoll tar-regolamenti tal-UE u dawk nazzjonali tal-Istat Membru;
• b. għandhomx awtorità, statura u indipendenza suffiċjenti, filwaqt li jitqies l-estent sa fejn huma għandhom is-setgħa jikkontribwixxu għad-deċiżjonijiet mill-impriża prinċipali li jaffettwaw il-fergħa;
• c. iqattgħux biżżejjed ħin fl-Istat Membru tagħha u fil-bini tal-fergħa biex jissodisfaw b’mod effettiv ir-rwol tagħhom.

Meta t-TCB tkun stabbilixxiet kumitat ta’ tmexxija, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jirrevedu ir-rwol tiegħu fl-iżgurar ta’ governanza adegwata. Fl-assenza ta’ korp bħal dan, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jirrevedu jekk ġiex implimentat qafas alternattiv xieraq u proporzjonat għas-sorveljanza mill-maniġment superjuri tal-attivitajiet u r-riskji tat-TCB.

Relazzjoni mal-impriża prinċipali

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw ir-relazzjoni bejn it-TCB u l-impriża prinċipali, inkluż jekk il-fergħa hijiex integrata b’mod effettiv fil-qafas ta’ governanza u ġestjoni tar-riskju tal-grupp. Dawn għandhom iqisu jekk:

• a. ir-rapportar tal-fergħa lill-impriża prinċipali jipprovdix viżibilità suffiċjenti tar-riskji materjali tal-fergħa;
• d. il-qafas tar-riskju applikat għat-TCB jindirizzax b’mod adegwat ir-regolamenti tal-UE dwar is-servizzi finanzjarji.

Meta t-TCB jinvolvi ruħu f’operazzjonijiet back-to-back jew intragrupp, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jivverifikaw li l-fergħa għandha qafas xieraq għall-ġestjoni tar-riskju ta’ kreditu tal-kontroparti tagħha.

Qafas ta’ kontroll intern u ġestjoni tar-riskju minn partijiet terzi

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk it-TCB għandhiex funzjonijiet ta’ kontroll intern robusti. Għal TCBs tal-klassi 1 (u TCBs tal-klassi 2 fejn applikabbli f’konformità mal-Artikolu 48g(3) tad-Direttiva 2013/36/UE), l-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk ġewx maħtura kapijiet xierqa ta’ funzjonijiet ta’ kontroll intern li huma indipendenti u li għandhom kapaċità suffiċjenti biex jissodisfaw il-funzjoni kif previst fl-Artikolu 76(6) tad-Direttiva 2013/36/UE.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk it-TCB twettaqx diliġenza dovuta xierqa u sorveljanza kontinwa tal-funzjonijiet ipprovduti mill-fornituri terzi ta’ servizzi. Għandhom jivverifikaw li l-arranġamenti ma’ partijiet terzi, inklużi l-arranġamenti intragrupp, huma regolati minn ftehimiet dokumentati u li t-TCB għandha aċċess għall-informazzjoni kollha meħtieġa biex twettaq l-obbligi ta’ monitoraġġ tagħha, inkluż meta jintużaw sottokuntratturi. L-awtoritajiet kompetenti għandhom jirrevedu l-ġestjoni tat-TCB tar-riskji tal-ICT tagħha, inkluż jekk it-TCB iżżommx reġistru xieraq tal-fornituri terzi ta’ servizzi tagħha inkluż meta jintużaw sottokuntratturi li jwettqu funzjoni kritika jew importanti.

12.1.4. Valutazzjoni tad-dotazzjoni kapitali u r-riżorsi tal-likwidità

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw:

• a. jekk it-TCB tissodisfax ir-rekwiżit minimu tad-dotazzjoni kapitali kif speċifikat fl-Artikolu 48e(1) tad-Direttiva 2013/36/UE;
• b. jekk il-konċentrazzjoni tad-dotazzjoni kapitali fuq forma partikolari ta’ strument jew fuq strumenti minn post ġeografiku partikolari, jew l-inkonsistenza tal-munita tal-istrumenti tad-dotazzjoni kapitali mal-obbligazzjonijiet tat-TCB, speċjalment fir-rigward tad-depożiti, twassalx għal volatilità akbar tal-valur tal-istrumenti u għall-ksur potenzjali tar-rekwiżit minimu;
• c. jekk id-dotazzjoni kapitali tinżammx f’kont miżmum minn terzi eliġibbli fl-Istat Membru fejn tkun ġiet awtorizzata l-fergħa tal-pajjiż terz u l-istrumenti ta’ dotazzjoni kapitali jissodisfaw il-kriterji speċifikati fl-Artikolu 48e(2) tad-Direttiva 2013/36/UE u l-kundizzjonijiet stabbiliti fil-Linji Gwida tal-EBA dwar l-istrumenti disponibbli għal fergħat ta’ pajjiżi terzi għal użu mhux ristrett u immedjat biex ikopru r-riskji jew it-telf⁵³ .

⁵³ EBA/GL/2026/03

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk l-istituzzjoni għandhiex assi likwidi u mhux aggravati biżżejjed biex timmitiga r-riskji ta’ likwidità tagħha u b’mod partikolari li l-assi likwidi tal-fergħa huma biżżejjed biex jkopru l-ħruġ ta’ likwidità għal perjodu minimu ta’ 30 jum f’konformità mal-Artikolu 48f(1) tad-Direttiva 2013/36/UE. Għal TCBs tal-Klassi 1, il-valutazzjoni għandha tkopri l-konformità tal-fergħa mar-rekwiżit tal-kopertura tal-likwidità kif deskritt fl-istess Artikolu.

Fit-twettiq tal-valutazzjoni tad-dotazzjoni kapitali u tal-likwidità, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jikkunsidraw jekk it-TCB iżżommx dokumentazzjoni li tkun adegwata għal reviżjoni fil-pront u preċiża tal-konformità tagħha mar-rekwiżit minimu tad-dotazzjoni kapitali u tal-likwidità.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw:

• a. il-kwalità tal-involviment bejn it-TCB u l-impriża prinċipali fir-rigward tad-deċiżjonijiet dwar il-ġestjoni tal-kapital u l-likwidità – inkluż kif il-fergħa hija koperta fil-proċessi tal-ippjanar tal-grupp dwar il-kapital u l-likwidità, fil-monitoraġġ u l-ittestjar tal-istress u l-eżistenza ta’ mekkaniżmi ta’ eskalazzjoni xierqa sabiex il-fergħa tinnotifika fil-pront lill-impriża prinċipali dwar problemi potenzjali jew attwali ta’ kapital jew likwidità;
• b. jekk l-arranġamenti ta’ finanzjament intragrupp transfruntiera humiex fil-limiti tal-eċċezzjoni permessa f’konformità mal-Artikolu 48c(4)(d) tad-Direttiva 2013/36/UE u ma jaħbux attivitajiet kummerċjali transfruntiera bi ksur tal-kamp ta’ applikazzjoni territorjali tal-awtorizzazzjoni – pereżempju fejn il-finanzjament intragrupp ipprovdut lil TCB stabbilita fi Stat Membru ieħor bi skambju għal sehem (totali jew parzjali) mir-riskjiu r-redditi ekonomiċi ta’ assi speċifiku.

12.1.5. Valutazzjoni tal-arranġamenti ta’ reġistrazzjoni

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk it-TCB għandhiex qafas adegwat għall-ġestjoni u r-reġistrazzjoni tal-assi u l-obbligazzjonijiet irreġistrati jew oriġinati fl-Istat Membru, inklużi entrati li ma jidhrux fil-karta bilanċjali. L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivverifikaw li l-qafas tat-TCB jinkludi reġistru li jidokumenta b’mod adegwat l-assi u l-obbligazzjonijiet kollha rreġistrati jew oriġinati mill-fergħa skont l-Istandards Tekniċi Regolatorji f’konformità mal-Artikolu 48h(4) tad-Direttiva 2013/36/UE u politika konformi mal-Artikolu 48h tad-Direttiva 2013/36/UE.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk l-attivitajiet imwettqa mit-TCB, l-assi u l-obbligazzjonijiet tagħha rreġistrati jew oriġinati, jew arranġamenti oħra ta’ ħħeġġjar identifikati fir-reġistru humiex konformi mal-politika tal-TCB dwar l-arranġamenti ta’ reġistrazzjoni u mal-istrateġija tan-negozju tagħha.

Meta t-TCB tinvolvi ruħha f’arranġamenti ta’ reġistrazzjoni back-to-back, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk it-TCB timmaniġġjax b’mod xieraq ir-riskji tal-arranġamenti ta’ reġistrazzjoni back-to-back u ta’ reġistrazzjoni mill-bogħod rispettivament, inkluż ir-riskju ta’ kreditu tal-kontroparti, ir-riskju ta’ CVA, u r-riskju ta’ saldu.

L-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk it-TCB timmaniġġjax l-assi u l-obbligazzjonijiet b’mod awtonomu. Għandhom jikkunsidraw jekk it-TCB turix indipendenza fl-aċċettazzjoni ta’ attivitajiet ġodda, inkluż permezz tal-infurzar ta’ aptit għar-riskju maqbul mill-maniġment tal-fergħa. Għandhom jikkunsidraw jekk it-TCB għandiex biżżejjed kontrolli u rapportar biex b’mod indipendenti tifhem u taġixxi fuq ir-riskji ta’ attivitajiet attwali jew prospettivi. Għandhom jieħdu inkunsiderazzjoni jekk il-qafas tat-TCB jindirizzax b’mod adegwat kemm ir-riskji prudenzjali tal-attivitajiet irreġistrati sa fejn dawn jimpattaw il-profil tar-riskju tal-kapital u tal-likwidità tal-fergħa, u r-riskji tal-AML/CFT.

Meta t-TCB toriġina assi u obbligazzjonijiet għal fergħat jew sussidjarji oħra tal-istess grupp, l-awtoritajiet kompetenti għandhom jivvalutaw jekk jirriżultax xi riskju partikolari minn dawn l-arranġamenti inklużi l-vulnerabbiltajiet operazzjonali u r-restrizzjonijiet legali.