+Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)
---+1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ
------+Status týchto usmernení
---------+1. Tento dokument obsahuje usmernenia vydané podľa článku 16 nariadenia (EÚ) č. 1093/2010 . Podľa …
---------+2. V týchto usmerneniach sa uvádza stanovisko EBA k náležitým postupom dohľadu v rámci Európskeho …
------+Požiada vky na podávanie správ
---------+3. Podľa článku 16 ods. 3 nariadenia (EÚ) č. 1093/2010 musia príslušné orgány oznámiť EBA, či tieto …
---------+4. Oznámenia sa zverejnia na webovom sídle EBA v súlade s člá nkom 16 ods. 3. EBA Public
---+2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov
------+Predmet úpravy
---------+5. V týchto usmerneniach sa v súlade s článkom 26 ods. 4 a článkom 34 ods. 3 smernice 2019/2034 …
---------+6. Zatiaľ čo od investičných spoločností sa vyžaduje, aby mali politiky odmeňovania pre všetkých …
------+Adresáti
---------+7. Tieto usmernenia sú adresované príslušným orgánom, ako sa uvádza v článku 4 ods. 2 bode viii) …
------+Rozsah pôsobnosti
---------+8. Tieto usmernenia sa uplatňujú na individuálnom a konsolidovanom základe v rozsahu pôsobnosti …
------+Vymedzenie pojmov
---------+9. Pojmy p oužívané a vymedzené v smernici (EÚ) 2019/2034, v smernici 2014/65/EÚ a v nariadení (EÚ) …
---+3. Vykonávanie
------+Dátum začatia uplatňovania
---------+10. Tieto usmernenia sa uplatňujú od 30. apríla 2022.
------+Prechodné ustanovenia
---------+11. Investičné spoločnosti majú vykonať akékoľvek úpravy svojich politík odmeňovania do 30. apríla …
---+4. Usmernenia
------+Hlava I – Politiky odmeňovania
------+1. Politiky odmeňovania pre všetkých zamestnancov
---------+12. V súlade s článkom 26 smernice (EÚ) 2019/2034 sa od investičných spoločností vyžaduje, aby mali …
---------+13. V politike odmeňovania sa majú určiť všetky zložky odmeňovania a má obsahovať aj politiku …
---------+14. Pevná zložka odmeňovania zamestnancov má odrážať ich odborné skúsenosti a organizačnú …
---------+15. Ak investičná spoločnosť využíva výhody mimoriadnej verejnej finančnej podpory, má zabezpečiť …
---------+16. Politika odmeňovania investičnej spoločnosti pre všetkých zamestnancov má byť v súlade s cieľmi …
---------+17. Investičné spoločnosti majú byť schopné dokázať príslušným orgánom, že politika a postupy …
---------+18. V prípade priznania pohyblivej zložky odmeňovania má takéto priznanie odmien vychádzať z …
---------+19. Politika odmeňovania má byť v súlade s požiadavkou, aby investičná spoločnosť mala zdravú …
---------+20. Politika odmeňovania má obsahovať: a. výkonnostné ciele investičnej spoločnosti, obchodných …
---------+21. Investičné spoločnosti majú zabezpečiť identifikovanie a riadenie možných konfliktov záujmov …
---------+22. Ak sa v investičných spoločnostiach vrátane ich dcérskych spoločností vykonávajú politiky …
---------+23. Bez toho, aby boli dotknuté akékoľvek opatrenia prijaté členskými štátmi s cieľom zabraňovať …
---------+24. Rodovo neutrálna politika odmeňovania má zabezpečiť, že všetky aspekty politiky odmeňovania sú …
---------+25. Pri určovaní platby za mernú alebo časovú jednotku majú investičné spoločnosti dôkladne zvážiť …
---------+26. S cieľom monitorovať, či sa uplatňujú rodovo neutrálne politiky odmeňovania, majú investičné …
---------+27. Investičné spoločnosti môžu pri určovaní odmeňovania zamestnancov zvažovať rodovo neutrálnym …
------+2. Správa odmeňovania
------+2.1 Povinnosti, návrh a schvaľovanie politiky odmeňovania a dohľad nad ňou
---------+28. Riadiaci orgán v dozornej funkcii (ďalej len „ dozorná funkcia “) má zodpovedať za prijímanie a …
---------+29. Dozorná funkcia má s poločne mať primerané znalosti, zručnosti a skúsenosti s politikami a …
---------+30. Dozorná funkcia má zabezpečiť primerané vykonávanie a zosúladenie politík a postupov …
---------+31. Konflikty záujmov týkajúce sa politiky odmeňovania a priznávania odmien sa majú určiť a …
---------+32. Politika a postupy odmeňovania a postupy na ich určovanie majú byť jasné, riadne zdokumentované …
---------+33. Dozorná funkcia a riadiaca funkcia a v prípade, ak boli zriadené, aj výbor pre riziká a výbor …
---------+34. Politikou odmeňovania sa má vytvoriť účinný rámec merania výkonnosti, úpravy rizika a prepojení …
---------+35. F unkcia dodržiavania súladu a funkcia riadenia rizík, ak bola zriadená alebo zamestnanci …
---------+36. Dozorná funkcia má stanovovať a dohliadať na odmeny členov orgánu plniaceho funkciu riadenia a …
---------+37. Dozorná funkcia má zohľadňovať vstupné informácie poskytované všetkými príslušnými podnikovými …
---------+38. Orgán plniaci funkciu pre ľudské zdroje sa má zúčastňovať na zostavovaní a vyhodnocovaní …
---------+39. Funkcia riadenia rizík má pomáhať pri vymedzení vhodných opatrení týkajúcich sa výkonnosti …
---------+40. Funkcia dodržiavania súladu má analyzovať spôsob, akým politika odmeňovania ovplyvňuje súlad …
---------+41. Funkcia vnútorného auditu, ak bola zriadená , má vykonávať nezávislé preskúmanie návrhu …
---------+42. V kontexte skupiny majú orgány plniace príslušné funkcie v rámci materskej spoločnosti v Únii a …
------+2.2 Zapojenie akcionárov
---------+43. Podľa právnej formy investičnej spoločnosti a platného vnútroštátneho práva sa schválenie …
---------+44. Ak sú akcionári poverení schvaľovaním odmeňovania jednotlivých členov riadiaceho orgánu a …
---------+45. Aby akcionári mohli prijímať informované rozhodnutia v súlade s odsekmi 43 a 44, dozorná …
---------+46. Dozorná funkcia zodpovedá za návrhy predkladané valnému zhromaždeniu akcionárov a tiež za …
------+2.3 Zriadenie výboru pre odmeňovanie
---------+47. Pokiaľ nie je vo vnútroštátnom práve stanovené inak, investičná spoločnosť s hodnotou jej …
---------+48. Výbor pre odmeňovanie sa môže zriadiť na úrovni skupiny, a to aj v situáciách, keď …
---------+49. Ak nie je nutné zriadiť výbor pre odmeňovanie, ustanovenia týchto usmernení týkajúce sa výboru …
------+2.3.1 Zloženie výboru pre odmeňovanie
---------+50. V súlade s článkom 33 ods. 1 smernice (EÚ) 2019/2034 výbor pre odmeňovanie tvoria členovia …
---------+51. Predseda a väčšina členov výboru pre odmeňovanie majú spĺňať kritériá nezávislosti . Ak sa vo …
---------+52. Členovia výboru pre odmeňovanie majú spoločne mať primerané vedomosti, od borné znalosti a …
------+2.3.2 Ú loha výboru pre odmeňovanie
---------+53. Výbor pre odmeňovanie má: a. zodpovedať za prípravu rozhodnutí o odmeňovaní, ktoré má prijať …
---------+54. Ak investičná spoločnosti zriadila výbor pre odmeňovanie, tento výbor by mal priamo dohliadať …
------+2.3.3 Procesná a hierarchická štruktúra
---------+55. Výbor pre odmeňovanie má: a. mať prístup k všetkým údajom a informáciám o rozhodovaní dozornej …
---------+56. Výbor pre odmeňovanie má spolupracovať s ostatnými výbormi dozornej funkcie, ktorých činnosti …
---------+57. V prípade, ak bol zriadený výbor pre riziká, má tento výbor bez toho, aby boli dotknuté úlohy …
---------+58. Člen výboru pre riziká , ak je to vhodné, sa má zúčastňovať na zasadnutiach výboru pre odmeňov …
------+2.4 Preskúmanie politiky odmeňovania
---------+59. Dozorná funkcia a výbor pre odmeňovanie, ak bol zriadený, má zabezpečiť, že aspoň raz za rok …
---------+60. Investičné spoločnosti majú monitorovať vývoj rozdielu v odmeňovaní žien a mužov, pričom v …
---------+61. Ak existujú výrazné rozdiely medzi priemernými mzdami mužských a ženských zamestnancov alebo …
---------+62. V skupine investičných spoločností by centrálne preskúmanie súladu s nariadením, politikami …
---------+63. Investičné spoločnosti majú centrálne a n ezávislé preskúmanie vykonávať na individuálnom …
---------+64. Bez ohľadu na zodpovednosť dozornej funkcie môžu úlohy pravidelného nezávislého preskúmania …
---------+65. Investičné spoločnosti majú v rámci centrálneho a nezávislého vnútorného preskúmania posúdiť …
---------+66. Ostatné dôležité interné podnikové funkcie (t. j. orgán pre ľudské zdroje, právny orgán, orgán …
---------+67. V prípade, ak z pravidelného preskúmania vyplynie, že politiky odmeňovania nefungujú podľa …
---------+68. Výsledky vykonaného vnútorného preskúmania a činností uskutočnených na účely nápravy všetkých …
------+2.5 Interná transparentnosť
---------+69. Politika odmeňovania investičnej spoločnosti sa má sprístupniť interne vš etkým zamestnancom a …
---------+70. Zamestnanci majú byť informovaní o prvkoch svojich pohyblivých zložiek odmeňovania a o procese …
------+3. Politiky odmeňovania a skupinové súvislosti
---------+71. V súlade s článkom 25 smernice (EÚ) 2019/2034 musia investičné spoločnosti dodržiavať súlad so …
---------+72. Na konsolidovanej úrovni majú materská spoločnosť v Únii a príslušné orgány zabezpečiť, že sa …
---------+73. Pokiaľ ide o investičné spoločnosti a subjekty v rámci skupiny nachádzajúce sa vo viac než …
---------+74. Pri uplatňovaní požiadaviek na konsolidovanom základe sa požiadavky na odmeňovanie uplatn …
---------+75. Zamestnanci vyslaní z materskej spoločnosti v tretej krajine do dcérskej spoločnosti v EÚ …
---------+76. Krátkodobé zmluvy alebo dočasné preloženia sa nesmú používať na obchádzanie požiadaviek na …
---------+77. Požiadavky smernice (EÚ) 2019/2034 a ustanovenia týchto usmernení týkajúce sa odmeňovania sa …
------+4 Proporcionalita
---------+78. Zmyslom zásady proporcionality stanovenej v článku 26 ods. 3 smernice (EÚ) 2019/2034 je …
---------+79. Pri primeranom uplatňovaní požiadaviek a ustanovení týchto usmernení týkajúcich sa odmeňovania …
---------+80. Povinnosť mať spoľahlivé a účinné politiky a postupy odmeňovania sa však vzťahuje na všetky …
---------+81. Pri posudzovaní toho, čo je primerané, a pri určovaní požadovanej úrovne prepracovanosti …
---------+82. Keď majú investičné spoločnosti povolenie poskytovať služby a činnosti uvedené v bode 2, 3, 4 …
---------+83. Na uvedené účely majú investičné spoločnosti a príslušné org ány zohľadňovať prinajmenšom tieto …
---------+84. Pred primeraným plnením požiadaviek na odmeňovanie a ustanovení týchto usmernení je potrebné …
---------+85. Pri vykonávaní špecifických politík odmeňovania pre rozličné kategórie identifikovaných …
---------+86. Príslušné orgány b y mali zabezpečiť, že investičné spoločnosti splnia požiadavky na …
---------+87. Bez toho, aby bolo dotknuté vykonávanie článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) 2019/2034 členskými …
---------+88. Pri určovaní sumy ročnej pohyblivej zložky odmeňovania vyplatenej zamestnancovi a skutočného …
---------+89. Pri výpočte priemeru hodnoty aktív za štvorročné obdobie, ktoré bezprostredne predchádzalo …
---------+90. Ak sú príslušné orgány na základe vnútroštátneho prá va oprávnené stanoviť prahové hodnoty …
---------+91. Ak sú príslušné orgány na základe vnútroštátneho práva oprávnené stanoviť prahové hodnoty podľa …
------+5. Proces identifikácie
---------+92. Investičné spoločnosti sú zodpovedné za určenie zamestnancov, ktorých profesionálne činnosti …
---------+93. Vlastné hodnotenie má byť založené na kvalitatívnych a kvantitatívnych kritériách stanovených v …
---------+94. Pri uplatňovaní kvantitatívnych kritérií na základe odmeňovan ia zamestnancov je potrebné …
---------+95. Pri uplatňovaní kvantitatívnych kritérií, ktoré sú vymedzené v eurách, by investičné …
---------+96. Vlastné hodnotenie má byť jednoznačné, konzistentné, riadne zdokumentované a počas roka …
---------+97. V dokumentácii k vlastnému hodnoteniu vypracovanému v súvislosti s identifikovaných …
---------+98. Investičné spoločnosti majú viesť záznamy o procese identifikácie a o jeho výsledkoch a majú …
---------+99. Dokumentácia z vlastného hodnotenia má obsahovať aspoň počet identifikovaných zamestnancov …
---------+100. Dokumentácia má zahŕňať aj zamestnancov, ktorí boli identifikovaných na základe …
------+5.1 Predchádzajúci súhlas s vylúčeniami
---------+101. Ak investičná spoločnosť v súlade s regulačnými technickými predpismi o určený ch …
---------+102. Predchádzajúci súhlas týkajúci sa vylúčení identifikovaných zamestnancov v súvislosti s …
---------+103. Keď identifikovaní z amestnanci budú vylúčení v rámci dcérskych spoločností, kt oré samy osebe …
---------+104. Žiadosti o predchádzajúci súhlas majú obsahovať všetky mená alebo iné jedinečné identifikátory …
------+5.2 Riadenie procesu identifikácie
---------+105. Riadiaci orgán má konečnú zodpovednosť za proces identifikácie a príslušnú politiku. Riadiaci …
---------+106. Ak bol zriadený výbor pre odmeňovanie, mal by sa aktívne zapájať do procesu identifikácie v …
---------+107. Funkcia dodržiavania súladu, funkci a riadenia rizík alebo zamestnanci poverení postupmi …
------+5.3 Proces identifikácie na individuálnej a konsolidovanej úrovni
---------+108. Pri určovaní kategórií zamestnancov podľa článku 30 ods. 1 smernice (EÚ) 2019/2034 majú …
---------+109. Pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikácie na konsolidovanej úrovni sa zamestnanci …
---------+110. Pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikáci e na konsolidovanom základe majú …
---------+111. Investičné spoločnosti majú pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikácie určovať …
------+5.4 Úloha materskej spoločnosti v Únii
---------+112. Materská spoločnosť v Únii má zabezpečiť celkovú súdržnosť politík odmeňovania skupiny vrátane …
------+5.5 Úloha dcérskych spoločností a pobočiek
---------+113. Investičné spoločnosti, ktoré sú dcérskymi spoločnosťami materskej spoločnost i v Únii, majú …
---------+114. Všetky dcérske spoločnosti sa majú aktívne zúčastňovať na procese identifikácie vykonanom …
---------+115. Od dcérskych spoločností, na ktoré sa nevzťahuje smernica (EÚ) 2019/2034, sa nevyžaduje …
---------+116. Pobočky investičných spoločností v členskom štáte, ktorých ústredie sa nachádza v tretej …
---------+117. V prípade pobočiek tretích krajín so sídlom v členskom štáte by sa kritériá na identifikáciu …
------+6. Ka pitálová základňa
---------+118. Investičné spoločnosti a príslušné orgány majú zabezpečiť, že priznanie, vyplatenie a …
---------+119. Pri posudzovaní toho, či je kapitálová základňa zdravá, by mala investičná spoločnosť …
---------+120. Investičné spoločnosti majú do svojho kapitálového plánovania a plánovania likvidity a do …
---------+121. Súčet pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré priznala investičná spoločnosť, nesmie obmedzovať …
---------+122. Investičné spoločnosti, ktoré nemajú zdravú kapitálovú základňu alebo v prípade ktorých je …
---------+123. Príslušné orgány majú zasiahnuť, keď by priznanie pohyblivej zložky odmeňovania škodilo …
------+Hlava II – Štruktúra odmeňovania
------+7. Kategórie odmeňovania
---------+124. Podľa smernice (EÚ) 2019/2034 má odmeňovanie buď pevnú, alebo pohyblivú zložku. Neexistuje …
---------+125. Ak nie je možné jednoznačne priradiť zložku odmeňovania do pevného odmeňovania na základe …
---------+126. Odmeňovanie je pevné, ak podmienky pre jej priznanie a jej výška: a. sú založené na kritériách …
---------+127. Zložky odmien, ktoré sú buď súčasťou všeobecnej politiky pre celú investičnú spoločnosť v …
---------+128. Tieto zložky odmien by sa tiež mali považovať za pevné, ak sa so všetkými podobnými situáciami …
------+8. Konkrétne prípady zložiek odmien
------+8.1 Príspevky
---------+129. Pohyblivé a pevné zložky odmeňovania investičnej spoločnosti môžu pozostávať z rozličných …
---------+130. Investičná spoločnosť má riadne zdokumentovať výsledky posudzovania vykonaného podľa časti 7 …
---------+131. Ak sú príspevky založené na úlohe, funkcii alebo organizačnej zodpovednosti zamestnancov, aby …
---------+132. Príslušné orgány majú zabezpečiť, že príspevky sa nestanú nástrojmi ani metódou, ktoré …
------+8.2 Pohyblivá zložka odmeňovania na základe budúceho výkonu
---------+133. Ak je priznanie pohyblivej zložky odmeňovania vrátane dlhodobých motivačných plánov založen é …
---------+134. V prípade, ak je plán odmeňovania v budúcnosti týkajúci sa pohyb livých zložiek odmeňovania …
------+8.3 Vyplácanie dividend a úrokov
---------+135. Dividendy vyplatené za vzniknuté práva na akcie alebo rovnocenné majetkové podiely, ktoré …
------+8.4 Retenčné prémie
---------+136. Inštitúcie majú byť schopné riadne doložiť svoj oprávnený záujem o priznanie retenčných …
---------+137. Všeobecná zásada je, že investičné spoločnosti nemajú priznávať zamestnancovi viaceré retenčné …
---------+138. Retenčná prémia by mala byť v súlade s požiadavkami udržať zdravú kapitálovú základňu podľa …
---------+139. Pri posudzovaní a zvažovaní, či je priznanie retenčnej prémie určeným zamestnancom vhodné …
---------+140. Retenčná prémia má byť založená na osobitných podmienkach, ktoré sa líšia od výkonnostných …
---------+141. Retenčné prémie by sa nemali priznávať len ako náhrada za odmeny súvisiace s výkonom, ktoré …
---------+142. Investičné spoločnosti majú stanoviť obdobie odklad ako čas udalosti alebo ako obdobie od …
---------+143. Retenčné prémie sú pohyblivou zložkou odmeňovania, a preto ak sú priznané identifikovaným …
---------+144. Bez ohľadu na skutočnosť, že retenčná prémia sa prizná až po ukončení obdobia odkladu, mala by …
------+8.5 Dobrovoľné platby dôchodkového zabezpečenia
---------+145. Dobrovoľné platby dôchodkového zabezpečenia sú formou pohyblivej zložky odmeňovania. Ak …
---------+146. Investičná spoločnosť má zabezpečiť, že v prípade, ak zamestnanec odíde z investičnej …
---------+147. Celá suma dobrovoľných platieb dôchodkového zabezpečenia sa v súlade s článkom 32 ods. 3 …
---------+148. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že opatrenia týkajúc e sa malusu a spätného …
------+9. Mimoriadne zložky odmeňovania
------+9.1 Zaručená pohyblivá zložka odmeny
---------+149. Zaručená pohyblivá zložka odmeny môže mať niekoľko podôb, ako je „garantovaná prémia“ …
---------+150. Pri priznávaní zaručenej pohyblivej zložky odmeny v súlade s článkom 32 ods. 1 písm. e) …
---------+151. Investičné spoločnosti by mali zaručenú pohyblivú zložku odmeny priznať rovnakému …
---------+152. Investičné spoločnosti v rámci opatren í, ktoré tvoria záruku tejto časti pohyblivej zložky …
------+9.2 Finančné vyrovnanie alebo vyplatenie sa z predchádzajúcej pracovnej zmluvy
---------+153. Finančné vyrovnanie za vyplatenie predchádzajúcej zmluvy by sa malo priznať, iba ak sú splnené …
---------+154. Odmena by sa mala považovať za odmenu udelenú ako finančné vyrovnanie alebo na vyplatenie …
------+9.3 Odstupné a ďalšie platby po ukončení zmluvy
------+9.3.1 Odstupné
---------+155. V politikách odmeňovania investičných spoločností sa má spresniť možné použitie odstupného …
---------+156. Investičné spoločnosti majú mať rámec, v ktorom sa určí a schváli odstupné v kontexte …
---------+157. Odstupné nemá predstavovať neprimeranú odmenu, ale primerané finančné vy rovnanie so …
---------+158. Odstupné sa nemá priznávať v prípadoch, keď došlo k jednoznačnému zlyhaniu, ktoré umožňuje …
---------+159. Odstupné sa nemá priznávať v prípadoch, keď zamestnanec dobrovoľne odstúpi, aby prijal pozíciu …
---------+160. Ďalšie platby v súvislosti s riadnym ukončením zmluvného obdobia alebo poverenia členstvom v …
---------+161. Odstupné zahŕňa dodatkové platby nad rámec pravidelného odmeňovania v týchto osobitných …
---------+162. Ak investičné spoločnosti priznávajú odstupné, mali by byť schopné príslušnému orgánu doložiť …
---------+163. Pri určovaní výšky odstupného by investičná spoločnosť mala zohľadniť výkon dosiahnutý za …
---------+164. Zlyhania investičných spoločností predstavujú tieto situácie: a. ak bola podaná žiadosť o …
---------+165. Zlyhania určených zamestnancov by sa mali posudzovať individuálne a mali by zahŕňať tieto …
---------+166. Odstupné by sa malo považovať za pohyblivú zložku odmeňovania a ako všeobecná zásada platí, že …
------+9.3.1 Ďalšie platby po ukončení zmluvy
---------+167. Pravidelné platby na odmeňovanie súvisiace s dĺžkou trvania výpovednej lehoty by sa nemali …
---------+168. Ďalšie platby v súvislosti s riadnym ukončením zmluvného obdobia alebo poverenia členstvom v …
------+10 Zákazy
------+10.1 Osobný hedžing
---------+169. Ak je vhodná politika odmeňovania zosúladená s rizikami, mala by byť dostatočne účinná a …
---------+170. Investičné spoločnosti majú podľa možností zabezpečiť, že identifikovaní zamestnanci nebudú …
---------+171. Určený zamestnanec sa má považovať za osobu, ktorá sa zaistila proti riziku úpravy odmen y …
---------+172. Identifikovaný zamestnanec sa má považovať za osobu, ktorá sa poistila proti riziku úpravy …
---------+173. Požiadavka súvisiaca s nevyužívaním stratégií osobného hedžingu alebo poistenia na oslabenie …
---------+174. Investičné spoločnosti majú udržiavať účinné opatrenia, ktorými sa zabezpečí, že určený zames …
------+10.2 Obchádzanie
---------+175. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že pohyblivá zložka odmeňo vania sa nebude vyplácať …
---------+176. „Obchádzanie “ je nesplnenie povinností vyplývajúcich z požiadaviek na odmeňovanie a vzniká …
---------+177. Obchádzanie nastáva okrem iného za týchto okolností: a. ak sa pohyblivá zložka odmeňovania …
---------+178. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že metóda merania výkonnosti disponuje primeranými …
---------+179. Investičné spoločnosti by nemali poskytovať náhradu za žiadne zníženie alebo …
---------+180. Investičné spoločnosti by nemali vytvárať skupinové štruktúry alebo zahraničné subjekty ani …
---------+181. Ak investičné spoločnosti používajú krátkodobé zmluvy (napríklad na jeden rok) a ak ich …
---------+182. Ak v prípade odmeny ide o pevnú zložku odmeňovania podľa usmernení v časti 7, ale táto odmena …
------+Hlava III – Odmeňovanie zamestnancov v špecifických funkciách
------+11. Odmeňovanie členov orgánov plniacich funkcie riadenia a dozornú funkciu riadiaceho orgánu
---------+183. Odmeňovanie členov riadiaceho orgánu vo funkcii riadenia (ďalej len „ riadiaca funkcia“) by …
---------+184. S cieľom primerane riešiť konflikty záujmov a bez toho, aby boli dotknuté odseky 185 a 186, by …
---------+185. Ak sa dozornej funkcii vo výnimočných prípadoch prizná pohyblivá zložka odmeňovania, pohyblivá …
---------+186. Ak sa pohyblivé zložky odmeňovania priznajú v podobe nástrojov, mali by sa prijať primerané …
------+12 Odmeňovanie zamestnancov v kontrolných funkciách
---------+187. Zamestnanci vykonávajúci funkcie vnútornej kontroly by mali by mať dostatočné prostriedky …
---------+188. Odmeňovanie zamestnancov v kontrolných funkciách by malo investičnej spoločnosti umožniť, aby …
---------+189. Metódy použité na určenie pohyblivých zložiek odmeňovania zamestnancov v kontrolných …
------+Hlava IV – Politika odmeňovania, priznanie a vyplatenie pohyblivých z ložiek odmeňovania identifikovaným zamestnancom
------+13. Politika odmeňovania identifikovaných zamestnancov
---------+190. Investičné spoločnosti musia zabezpečiť, že politika odmeňovania určených zamestnancov je v …
---------+191. Primeraný pomer medzi pevnou a pohyblivou zložkou odmeňovania identifikovaných zamestnancov by …
---------+192. Investičné spoločnosti by mali pre rozdielne kategórie identifikovaných zamestnancov zaviesť …
---------+193. Ak investičné spoločnosti uvažujú nad tým, že vyplatia menej ako 100 % pevnej zložky …
---------+194. Ak investičná spoločnosť s právnou formou akciovej spoločnosti a najmä kótovaná investičná …
------+13.1 Plne pružná politika týkajúca sa pohyblivých zložiek odmeňovania
---------+195. Investičné spoločnosti musia mať plne pružnú politiku týkajúcu sa pohyblivých zložiek …
---------+196. Pevná zložka odmeňovania musí byť dostatočne vysoká, aby sa zabezpečilo, že bude možné znížiť …
---------+197. Vyplatenie pevnej zložky odmeňovania v podobe nástrojov, ak k nemu dôjde, by nemalo oslabiť …
------+13.2 Pomer medzi pevnou a pohyblivou zložkou odmeňovania
---------+198. Pri stanovovaní pevných zložiek odmeňovania zamestnancov podľa článku 30 ods. 1 by ich …
---------+199. Určený pomer je pomer medzi pohyblivou zložkou odmeňovania, ktorú možno priznať ako maximálnu …
---------+200. Investičné spoločnosti by pri vytváraní pomeru mali zohľadniť svoje podnikateľské činnost i …
---------+201. Pri stanovovaní pomeru by mali investičné spoločnosť zvážiť skutočnosť, že pohyblivá zložka …
---------+202. Investičné spoločnosti môžu stanoviť rôzne pomery pre rôzne jurisdikcie, rôzne organizačné …
---------+203. Maximálny pomer by sa mal vypočítať ako súčet všetkých pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré …
---------+204. Skutočný pomer by sa mal vypočítať ako súčet všetkých pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré …
---------+205. Investičné spoločnosti nesmú pri výpočte pomeru medzi pohyblivou a pevnou zložkou celkovej …
---------+206. Investičné spoločnosti majú byť schopné vysvetliť dôvody stanovenia maximálnych pomerov medzi …
------+14. Proces prispôsobenia odmeňovania riziku
---------+207. Proces prispôsobenia odmeňovania riziku zahŕňa proces merania výkonnosti a rizika (časť 14.1) …
---------+208. Investičná spoločnosť má zosúladiť časový rámec merania rizika a výkonnosti so svojím hospo …
---------+209. V rámci procesu prispôsobenia odmeňovania riziku by sa vo všetkých fázach mala použiť vhodná …
---------+210. Ak sa používajú prístupy súvisiace s posudkom, investičné spoločnosti by mali zabezpečiť …
---------+211. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, aby proces prispôsobenia odmeňovania riziku bol …
---------+212. Investičné spoločnosti by mali poskytnúť podrobné informácie výboru pre odmeňovanie alebo …
------+14.1 Proces merania výkonnosti a rizík
---------+213. Pohyblivé zložky odmeňovania identifikovaných zamestnancov by sa mali zosúladiť so všetkými …
------+14.1.1 Posudzovanie rizika
---------+214. Investičná spoločnosť by mala vymedziť ciele investičnej spoločnosti, organizačných útvarov a …
---------+215. Investičné spoločnosti majú zohľadniť všetky aktuálne a budúce riziká, súvahové aj …
---------+216. Investičné spoločnosti majú používať aj opatrenia na prispôsobenie odmeňovania riziku, ak je …
---------+217. Ak chcú investičné spoločnosti opatrne zohľadniť všetky významné riziká na úrovni investičnej …
---------+218. Investičné spoločnosti majú byť schopné príslušnému orgánu dokázať, ako rozčleňujú jednotlivé …
------+14.1.2 Výkonnostné kritériá citlivé na riziko
---------+219. Investičné spoločnosti majú stanoviť a zdokumentovať kvantitatívne aj kvalitatívne výkonnostné …
---------+220. Investičné spoločnosti majú využívať vhodnú rovnováhu medzi kvan titatívnymi a kvalitatívnymi …
---------+221. Kritériá použité na meranie rizika a výkonnosti majú byť čo najužšie prepojené s rozhodnutiami …
---------+222. Súčasťou výkonnostných kritérií majú byť aj dosiahnuteľné ciele a opatrenia, ktoré môže určený …
---------+223. Kvantitatívne kritériá sa majú vzťahovať na dostatočne dlhé obdobie, počas ktorého možno …
---------+224. Ukazovatele prevádzkovej efektívnosti (napr. zisky, príjmy, produktivita, náklady a …
---------+225. Na úrovni investičnej spoločnosti, organizačného útvaru alebo na individuál nej úrovni by mali …
------+14.1.3 Osobit né kritériá pre orgány plniace kontrolné funkcie
---------+226. Keď zamestnanci v kontrolných funkciách poberajú pohyblivé zložky odmeny, odmena by sa mala …
---------+227. Kritériá uplatnené na posúdenie výkonnosti a rizík by mali byť založené predovšetkým na …
---------+228. Ak je vedúci funkcie riadenia rizík (riadite ľ pre riziká), ak bol zriadený, súčasne aj členom …
---------+229. Keď investičná spoločnosť nemá zriaden ú funkciu auditu alebo riadenia rizík, mala by byť na p …
------+14.2 Proces priznania odmien
---------+230. Investičné spoločnosti by mali vytvoriť prémiový fond. Investičné spoločnosti by pri …
---------+231. Pohyblivé zložky odmeňovania by sa mali priznať po skončení obdobia časového rozlíšenia. …
---------+232. Investičná spoločnosť by po skončení obdobia časového rozlíšenia mala určiť pohyblivé zložky …
------+14.2.1 Vytváranie prémiových fondov pre identifikovaných zamestnancov
---------+233. Investičné spoločnosti by mali vymedziť jeden alebo viacero prémiových fondov na obdobie, za …
---------+234. Investičné spoločnosti by pri vytváraní prémiových fondov mali zohľadniť pomer medzi pevnou a …
---------+235. Prémiové fondy by sa nemali vytvárať na určitej úrovni, aby spĺňali požia davky na odmeňovanie.
---------+236. Investičné spoločnosti by na určovanie celkového prémiového fondu mali zaviesť vhodné procesy …
---------+237. Ak investičné spoločnosti uplatňujú prístup zhora nadol, mali by určiť výšku prémiového fondu …
---------+238. Ak investičné spoločnosti vytvorili prémi ový fond v rámci prístupu zdola nahor, proces by sa …
---------+239. Pri rozdeľovaní prémiového fondu v rámc i úrovne organizačného útvaru alebo jednotlivých …
---------+240. Investičné spoločnosti by pri výbere prístupu mali zohľadniť tieto skutočnosti: vzorce sú …
---------+241. Faktory, ako sú rozpočtové obmedzenia, ponechanie si zamestnancov a ohľady na prijímanie …
---------+242. Investičné spoločnosti by mali viesť záznamy o tom, akým spôsobom bol určený prémiový fond a …
------+14.2.2 Úprava rizika ex ante v rámci procesu priznávania odmien
---------+243. Investičné spoločnosti by mali určiť prémiový fond a pohyblivé zložky odmeňovania, ktoré sa …
---------+244. Investičné spoločnosti by v závislosti od dostupnosti kritérií týkajúcich sa úprav rizika mali …
---------+245. Prispôsobenie odmeňovania riziku by sa malo dosiahnuť pomocou výkonnostných kritérií …
---------+246. Úpravy rizika ex ante vykonané investičnými spoločnosťami, ak sú založené na kvantitatívnych …
---------+247. Pri meraní ziskovosti investičnej spoločnosti a jej organizačných útvarov treba vychádzať z …
---------+248. Investičné spoločnosti by mali vykonať kvalitatívne úpravy rizika ex ante , keď určujú …
------+15. Proces vyplatenia pohyblivých zložiek odmeňovania
---------+249. Bez toho, aby bolo dotknuté uplatňovanie výnimiek podľa článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) …
------+15.1 Neodložené a odložené odmeny
---------+250. Bez toho, aby bolo dotknuté uplatňovanie výnimiek podľa článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) …
---------+251. Program odkladu možno vymedziť na základe rozličných prvkov: a. podiel pohyblivej zložky …
---------+252. Investičné spoločnosti by mali v programe odkladu zohľadniť formu, akou sa odložená pohyblivá …
------+15.2 Obdobie odkladu a podiel odložených zložiek odmeňovania
---------+253. Obdobie odkladu sa začína po priznaní odmien (napr. vo chvíli, keď sa vyplatí preddavková časť …
---------+254. Investičné spoločnosti majú pri stanovovaní skutočného obdobia odkladu a podielu odmeny, ktorý …
---------+255. Investičné spoločnosti majú určiť, pre ktoré kategórie identifikovaných zamestnancov, po …
---------+256. Investičné spoločnosti by mali v prípade kategórie identifikovaných zamestnancov alebo …
---------+257. Investičné spoločnosti by mali vymedziť, aká úroveň pohyblivej zložky odmeňovania predstavuje …
---------+258. Ak investičné spoločnosti určili podiel odmeny, ktorý sa odkladá, odstupňovaním absolútnych …
---------+259. Ak všeobecné zásady vnútroštátneho zmluvného a pracovného práva bránia významne znížiť …
------+15.3 Pridelenie odloženej zložky odmeňovania
---------+260. Prvá odložená časť by sa nemala prideliť skôr ako 12 mesiacov po začiatku obdobia odkladu. …
---------+261. Odložená zložka odmeňovania by sa buď mala prideliť v plnej miere na konci obdobia odkladu …
---------+262. Pomerné pridelenie znamená napríklad pri období odkladu v trvaní štyroch rokov, že sa na konci …
---------+263. Pridelenie by sa nemalo uskutočňovať častejšie ako raz za rok s cieľom zabezpečiť riadne …
------+15.4 Priznanie pohyblivej zložky odmeňovania v podobe nástrojov
---------+264. Nástroje použité na priznanie pohyblivej zložky odmeňovania by mali prispieť k zosúladeniu …
---------+265. Investičné spoločnosti by mali uprednostniť použitie nástrojov, ako sa stanovuje v článku 32 …
---------+266. Ak investičná spoločnosť nevydáva žiadne oprávnené nástroje, ale nevyužíva výnimku podľa …
---------+267. Príslušné orgány by pri rozhodovaní o žiadostiach o využitie alternatívnych opatrení mali …
---------+268. Nástroje viazané na akcie alebo iné rovnocenné bezhotovostné nástroje (napr. práva na …
---------+269. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, aby mali k dispozícii priznané nástroje, keď je …
---------+270. Nástroje by sa mali oceňovať na trhovú cenu alebo ich reálnu hodnotu ku dňu priznania týchto …
---------+271. Investičné spoločnosti môžu priznať pevný počet alebo nominálnu hodnotu odložených nástrojov …
---------+272. Investičné spoločnosti by nemali vyplácať žiadne úroky ani dividendy k nástrojom, ktoré boli …
------+15.5 Minimálny podiel nástrojov a ich rozloženie v čase
---------+273. V prípade potreby požiadavka vyplatiť v súlade s článkom 32 ods. 1 písm. j) smernice (EÚ) …
---------+274. Investičné spoločnosti by mali uprednostniť použitie nástrojov namiesto toho, aby priznali …
---------+275. Pomer pohyblivej zložky odmeňovania, ktorá sa vypláca v podobe nástrojov, by sa mal vypočítať …
------+15.6 Retenčná politika
---------+276. Dĺžka odkladu uplatneného na pohyblivé zložky odmeňovania vyplatené v podobe nástrojov by mala …
---------+277. Investičná spoločnosť by mala vedieť vysvetliť, aký je vzťah retenčnej politiky k ostatným …
---------+278. Investičné spoločnosti by pri stanovovaní odkladu mali zvážiť celkovú dĺžku odloženia a …
---------+279. V prípadoch, keď riziká spojené s výkonnosťou sa môžu vyskytnúť po skončení odloženia a …
---------+280. V prípade priznaných nástrojov by sa mal stanoviť aspoň ročný odklad. Dlhšie obdobia by a mali …
------+15.7 Úprava rizika
------+15.7.1 Malus a spätné vrátenie odmeny
---------+281. Opatrenia malusu alebo spätného vrátenia odmeny sú explicitnými mechanizmami úpravy rizika ex …
---------+282. Investičné spoločnosti musia byť bez toho, aby boli dotknuté všeobecné zásady vnútroštátneho …
---------+283. Úpravy rizika ex post by vždy mali súvisieť s výkonnosťou alebo rizikom. Mali by byť reakciou …
---------+284. Investičné spoločnosti by mali analyzovať, či ich prvotné úpravy rizika ex ante boli …
---------+285. Pri stanovovaní kritérií pre uplatňovanie malusu a spätného vrátenia odmeny v súlade s článkom …
---------+286. Investičné spoločnosti by mali použiť aspoň pôvodne používané výkonnostné kritériá a kritériá …
---------+287. Ak sa malus môže uplatňovať len v čase pridelenia odkladu platby, investičné spoločnosti si …
---------+288. Opatrenia týkajúce sa malusu a spätného vrátenia odmeny by mali v náležitých prípadoch viesť k …
------+15.7.2 Implicitné úpravy
---------+289. Investičné spoločnosti by mali používať nástroje na pohyblivé zložky odmeňovania v prípade …
---------+290. Ak boli priznané nástroje a zamestnanci po uplynutí obdobia odkladu a odkladu (retenčného …
------+Hlava V – Investičné spoločnosti, ktoré požívajú výhody z vládnej intervencie
------+16. Štátna podpora a odmeny
---------+291. V súlade s časťou 6 týchto usmernení, keď investičné spoločnosti požívajú výhody z výnimočnej …
---------+292. V prípade in vestičných spoločností, ktoré patria do rozsahu pôsobnosti smernice 2014/59/EÚ …
---------+293. Pohyblivá zložka odmeňovania zamestnancov investičnej spoločnosti by nemala brániť …
---------+294. Investičná spoločnosť by mala zabezpečiť, že prémiový fond alebo pridelenie a vyplatenie …
---------+295. Príslušné orgány by mali monitorovať, či investičná spoločnosť dodržiava podmienky článku 31 …
------+Hlava VI – Príslušné orgány
------+17. Politiky odmeňovania
---------+296. Príslušné orgány by mali pri dohľade nad politikami odmeňovania a postupmi investičných …
---------+297. Príslušné orgány by mali pri zohľadnení týchto usmernení v rámci preskúmania orgánmi dohľadu …
---------+298. Príslušné orgány by mali zabezpečiť, že investičné spoločnosti zosúladia svoje politiky a …
---------+299. Príslušné orgány by mali zabezpečiť, že politiky, postupy a procesy odmeňovania sú primerané …
---------+300. Príslušné orgány by m ali zabezpečiť, že investičné spoločnosti zavedú príslušný maximálny …
---------+301. Príslušné orgány by mali preskúmať rozdiel v odmeňovaní žien a mužov v rámci investičnej …
---------+302. Príslušné orgány by sa mali presvedčiť o uspokojivom celkovom výsledku procesu identifikácie a …
---------+303. Bez toho, aby boli dotknuté ostatné opatrenia dohľadu a disciplinárne opatrenia a postihy …
------+20. Zverejňovanie
---------+304. Príslušné orgány majú preskúmať zverejňovanie informácií o odmeňovaní, ktoré vykonali …
---------+305. Pop ri postupoch referenčného porovnávania odmeňovania požadovaného v článku 34 ods. 1 …
------+21. Kolégiá orgán ov dohľadu
---------+306. Kolégiá orgánov dohľadu zriadené na základe článku 48 smernice (EÚ) 2019/2034 majú rokovať o …
 English - European Union - Financial Industry -

Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)

Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)

https://www.eba.europa.eu/legacy/regulation-and-policy/regulatory-activities/remuneration/guidelines-remuneration-policies – PDF

1. Prehľad

,
1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ

1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ
2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov

2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov
3. Vykonávanie

3. Vykonávanie
4. Usmernenia

4. Usmernenia

1.1 Odkazy

1.2 Identifikované požiadavky

1.3 Súvisiace štandardy

2. Identifikované požiadavky

Požiadavky

3. Súvisiace štandardy

Štandardy
  • EBA - Published by the European Banking Authority at https://www.eba.europa.eu/