+Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)
---+1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ
------+Status týchto usmernení
---------+1. Tento dokument obsahuje usmernenia vydané podľa článku 16 nariadenia (EÚ) č. 1093/2010 . Podľa …
---------+2. V týchto usmerneniach sa uvádza stanovisko EBA k náležitým postupom dohľadu v rámci Európskeho …
------+Požiada vky na podávanie správ
---------+3. Podľa článku 16 ods. 3 nariadenia (EÚ) č. 1093/2010 musia príslušné orgány oznámiť EBA, či tieto …
---------+4. Oznámenia sa zverejnia na webovom sídle EBA v súlade s člá nkom 16 ods. 3. EBA Public
---+2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov
------+Predmet úpravy
---------+5. V týchto usmerneniach sa v súlade s článkom 26 ods. 4 a článkom 34 ods. 3 smernice 2019/2034 …
---------+6. Zatiaľ čo od investičných spoločností sa vyžaduje, aby mali politiky odmeňovania pre všetkých …
------+Adresáti
---------+7. Tieto usmernenia sú adresované príslušným orgánom, ako sa uvádza v článku 4 ods. 2 bode viii) …
------+Rozsah pôsobnosti
---------+8. Tieto usmernenia sa uplatňujú na individuálnom a konsolidovanom základe v rozsahu pôsobnosti …
------+Vymedzenie pojmov
---------+9. Pojmy p oužívané a vymedzené v smernici (EÚ) 2019/2034, v smernici 2014/65/EÚ a v nariadení (EÚ) …
---+3. Vykonávanie
------+Dátum začatia uplatňovania
---------+10. Tieto usmernenia sa uplatňujú od 30. apríla 2022.
------+Prechodné ustanovenia
---------+11. Investičné spoločnosti majú vykonať akékoľvek úpravy svojich politík odmeňovania do 30. apríla …
---+4. Usmernenia
------+Hlava I – Politiky odmeňovania
------+1. Politiky odmeňovania pre všetkých zamestnancov
---------+12. V súlade s článkom 26 smernice (EÚ) 2019/2034 sa od investičných spoločností vyžaduje, aby mali …
---------+13. V politike odmeňovania sa majú určiť všetky zložky odmeňovania a má obsahovať aj politiku …
---------+14. Pevná zložka odmeňovania zamestnancov má odrážať ich odborné skúsenosti a organizačnú …
---------+15. Ak investičná spoločnosť využíva výhody mimoriadnej verejnej finančnej podpory, má zabezpečiť …
---------+16. Politika odmeňovania investičnej spoločnosti pre všetkých zamestnancov má byť v súlade s cieľmi …
---------+17. Investičné spoločnosti majú byť schopné dokázať príslušným orgánom, že politika a postupy …
---------+18. V prípade priznania pohyblivej zložky odmeňovania má takéto priznanie odmien vychádzať z …
---------+19. Politika odmeňovania má byť v súlade s požiadavkou, aby investičná spoločnosť mala zdravú …
---------+20. Politika odmeňovania má obsahovať: a. výkonnostné ciele investičnej spoločnosti, obchodných …
---------+21. Investičné spoločnosti majú zabezpečiť identifikovanie a riadenie možných konfliktov záujmov …
---------+22. Ak sa v investičných spoločnostiach vrátane ich dcérskych spoločností vykonávajú politiky …
---------+23. Bez toho, aby boli dotknuté akékoľvek opatrenia prijaté členskými štátmi s cieľom zabraňovať …
---------+24. Rodovo neutrálna politika odmeňovania má zabezpečiť, že všetky aspekty politiky odmeňovania sú …
---------+25. Pri určovaní platby za mernú alebo časovú jednotku majú investičné spoločnosti dôkladne zvážiť …
---------+26. S cieľom monitorovať, či sa uplatňujú rodovo neutrálne politiky odmeňovania, majú investičné …
---------+27. Investičné spoločnosti môžu pri určovaní odmeňovania zamestnancov zvažovať rodovo neutrálnym …
------+2. Správa odmeňovania
------+2.1 Povinnosti, návrh a schvaľovanie politiky odmeňovania a dohľad nad ňou
---------+28. Riadiaci orgán v dozornej funkcii (ďalej len „ dozorná funkcia “) má zodpovedať za prijímanie a …
---------+29. Dozorná funkcia má s poločne mať primerané znalosti, zručnosti a skúsenosti s politikami a …
---------+30. Dozorná funkcia má zabezpečiť primerané vykonávanie a zosúladenie politík a postupov …
---------+31. Konflikty záujmov týkajúce sa politiky odmeňovania a priznávania odmien sa majú určiť a …
---------+32. Politika a postupy odmeňovania a postupy na ich určovanie majú byť jasné, riadne zdokumentované …
---------+33. Dozorná funkcia a riadiaca funkcia a v prípade, ak boli zriadené, aj výbor pre riziká a výbor …
---------+34. Politikou odmeňovania sa má vytvoriť účinný rámec merania výkonnosti, úpravy rizika a prepojení …
---------+35. F unkcia dodržiavania súladu a funkcia riadenia rizík, ak bola zriadená alebo zamestnanci …
---------+36. Dozorná funkcia má stanovovať a dohliadať na odmeny členov orgánu plniaceho funkciu riadenia a …
---------+37. Dozorná funkcia má zohľadňovať vstupné informácie poskytované všetkými príslušnými podnikovými …
---------+38. Orgán plniaci funkciu pre ľudské zdroje sa má zúčastňovať na zostavovaní a vyhodnocovaní …
---------+39. Funkcia riadenia rizík má pomáhať pri vymedzení vhodných opatrení týkajúcich sa výkonnosti …
---------+40. Funkcia dodržiavania súladu má analyzovať spôsob, akým politika odmeňovania ovplyvňuje súlad …
---------+41. Funkcia vnútorného auditu, ak bola zriadená , má vykonávať nezávislé preskúmanie návrhu …
---------+42. V kontexte skupiny majú orgány plniace príslušné funkcie v rámci materskej spoločnosti v Únii a …
------+2.2 Zapojenie akcionárov
---------+43. Podľa právnej formy investičnej spoločnosti a platného vnútroštátneho práva sa schválenie …
---------+44. Ak sú akcionári poverení schvaľovaním odmeňovania jednotlivých členov riadiaceho orgánu a …
---------+45. Aby akcionári mohli prijímať informované rozhodnutia v súlade s odsekmi 43 a 44, dozorná …
---------+46. Dozorná funkcia zodpovedá za návrhy predkladané valnému zhromaždeniu akcionárov a tiež za …
------+2.3 Zriadenie výboru pre odmeňovanie
---------+47. Pokiaľ nie je vo vnútroštátnom práve stanovené inak, investičná spoločnosť s hodnotou jej …
---------+48. Výbor pre odmeňovanie sa môže zriadiť na úrovni skupiny, a to aj v situáciách, keď …
---------+49. Ak nie je nutné zriadiť výbor pre odmeňovanie, ustanovenia týchto usmernení týkajúce sa výboru …
------+2.3.1 Zloženie výboru pre odmeňovanie
---------+50. V súlade s článkom 33 ods. 1 smernice (EÚ) 2019/2034 výbor pre odmeňovanie tvoria členovia …
---------+51. Predseda a väčšina členov výboru pre odmeňovanie majú spĺňať kritériá nezávislosti . Ak sa vo …
---------+52. Členovia výboru pre odmeňovanie majú spoločne mať primerané vedomosti, od borné znalosti a …
------+2.3.2 Ú loha výboru pre odmeňovanie
---------+53. Výbor pre odmeňovanie má: a. zodpovedať za prípravu rozhodnutí o odmeňovaní, ktoré má prijať …
---------+54. Ak investičná spoločnosti zriadila výbor pre odmeňovanie, tento výbor by mal priamo dohliadať …
------+2.3.3 Procesná a hierarchická štruktúra
---------+55. Výbor pre odmeňovanie má: a. mať prístup k všetkým údajom a informáciám o rozhodovaní dozornej …
---------+56. Výbor pre odmeňovanie má spolupracovať s ostatnými výbormi dozornej funkcie, ktorých činnosti …
---------+57. V prípade, ak bol zriadený výbor pre riziká, má tento výbor bez toho, aby boli dotknuté úlohy …
---------+58. Člen výboru pre riziká , ak je to vhodné, sa má zúčastňovať na zasadnutiach výboru pre odmeňov …
------+2.4 Preskúmanie politiky odmeňovania
---------+59. Dozorná funkcia a výbor pre odmeňovanie, ak bol zriadený, má zabezpečiť, že aspoň raz za rok …
---------+60. Investičné spoločnosti majú monitorovať vývoj rozdielu v odmeňovaní žien a mužov, pričom v …
---------+61. Ak existujú výrazné rozdiely medzi priemernými mzdami mužských a ženských zamestnancov alebo …
---------+62. V skupine investičných spoločností by centrálne preskúmanie súladu s nariadením, politikami …
---------+63. Investičné spoločnosti majú centrálne a n ezávislé preskúmanie vykonávať na individuálnom …
---------+64. Bez ohľadu na zodpovednosť dozornej funkcie môžu úlohy pravidelného nezávislého preskúmania …
---------+65. Investičné spoločnosti majú v rámci centrálneho a nezávislého vnútorného preskúmania posúdiť …
---------+66. Ostatné dôležité interné podnikové funkcie (t. j. orgán pre ľudské zdroje, právny orgán, orgán …
---------+67. V prípade, ak z pravidelného preskúmania vyplynie, že politiky odmeňovania nefungujú podľa …
---------+68. Výsledky vykonaného vnútorného preskúmania a činností uskutočnených na účely nápravy všetkých …
------+2.5 Interná transparentnosť
---------+69. Politika odmeňovania investičnej spoločnosti sa má sprístupniť interne vš etkým zamestnancom a …
---------+70. Zamestnanci majú byť informovaní o prvkoch svojich pohyblivých zložiek odmeňovania a o procese …
------+3. Politiky odmeňovania a skupinové súvislosti
---------+71. V súlade s článkom 25 smernice (EÚ) 2019/2034 musia investičné spoločnosti dodržiavať súlad so …
---------+72. Na konsolidovanej úrovni majú materská spoločnosť v Únii a príslušné orgány zabezpečiť, že sa …
---------+73. Pokiaľ ide o investičné spoločnosti a subjekty v rámci skupiny nachádzajúce sa vo viac než …
---------+74. Pri uplatňovaní požiadaviek na konsolidovanom základe sa požiadavky na odmeňovanie uplatn …
---------+75. Zamestnanci vyslaní z materskej spoločnosti v tretej krajine do dcérskej spoločnosti v EÚ …
---------+76. Krátkodobé zmluvy alebo dočasné preloženia sa nesmú používať na obchádzanie požiadaviek na …
---------+77. Požiadavky smernice (EÚ) 2019/2034 a ustanovenia týchto usmernení týkajúce sa odmeňovania sa …
------+4 Proporcionalita
---------+78. Zmyslom zásady proporcionality stanovenej v článku 26 ods. 3 smernice (EÚ) 2019/2034 je …
---------+79. Pri primeranom uplatňovaní požiadaviek a ustanovení týchto usmernení týkajúcich sa odmeňovania …
---------+80. Povinnosť mať spoľahlivé a účinné politiky a postupy odmeňovania sa však vzťahuje na všetky …
---------+81. Pri posudzovaní toho, čo je primerané, a pri určovaní požadovanej úrovne prepracovanosti …
---------+82. Keď majú investičné spoločnosti povolenie poskytovať služby a činnosti uvedené v bode 2, 3, 4 …
---------+83. Na uvedené účely majú investičné spoločnosti a príslušné org ány zohľadňovať prinajmenšom tieto …
---------+84. Pred primeraným plnením požiadaviek na odmeňovanie a ustanovení týchto usmernení je potrebné …
---------+85. Pri vykonávaní špecifických politík odmeňovania pre rozličné kategórie identifikovaných …
---------+86. Príslušné orgány b y mali zabezpečiť, že investičné spoločnosti splnia požiadavky na …
---------+87. Bez toho, aby bolo dotknuté vykonávanie článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) 2019/2034 členskými …
---------+88. Pri určovaní sumy ročnej pohyblivej zložky odmeňovania vyplatenej zamestnancovi a skutočného …
---------+89. Pri výpočte priemeru hodnoty aktív za štvorročné obdobie, ktoré bezprostredne predchádzalo …
---------+90. Ak sú príslušné orgány na základe vnútroštátneho prá va oprávnené stanoviť prahové hodnoty …
---------+91. Ak sú príslušné orgány na základe vnútroštátneho práva oprávnené stanoviť prahové hodnoty podľa …
------+5. Proces identifikácie
---------+92. Investičné spoločnosti sú zodpovedné za určenie zamestnancov, ktorých profesionálne činnosti …
---------+93. Vlastné hodnotenie má byť založené na kvalitatívnych a kvantitatívnych kritériách stanovených v …
---------+94. Pri uplatňovaní kvantitatívnych kritérií na základe odmeňovan ia zamestnancov je potrebné …
---------+95. Pri uplatňovaní kvantitatívnych kritérií, ktoré sú vymedzené v eurách, by investičné …
---------+96. Vlastné hodnotenie má byť jednoznačné, konzistentné, riadne zdokumentované a počas roka …
---------+97. V dokumentácii k vlastnému hodnoteniu vypracovanému v súvislosti s identifikovaných …
---------+98. Investičné spoločnosti majú viesť záznamy o procese identifikácie a o jeho výsledkoch a majú …
---------+99. Dokumentácia z vlastného hodnotenia má obsahovať aspoň počet identifikovaných zamestnancov …
---------+100. Dokumentácia má zahŕňať aj zamestnancov, ktorí boli identifikovaných na základe …
------+5.1 Predchádzajúci súhlas s vylúčeniami
---------+101. Ak investičná spoločnosť v súlade s regulačnými technickými predpismi o určený ch …
---------+102. Predchádzajúci súhlas týkajúci sa vylúčení identifikovaných zamestnancov v súvislosti s …
---------+103. Keď identifikovaní z amestnanci budú vylúčení v rámci dcérskych spoločností, kt oré samy osebe …
---------+104. Žiadosti o predchádzajúci súhlas majú obsahovať všetky mená alebo iné jedinečné identifikátory …
------+5.2 Riadenie procesu identifikácie
---------+105. Riadiaci orgán má konečnú zodpovednosť za proces identifikácie a príslušnú politiku. Riadiaci …
---------+106. Ak bol zriadený výbor pre odmeňovanie, mal by sa aktívne zapájať do procesu identifikácie v …
---------+107. Funkcia dodržiavania súladu, funkci a riadenia rizík alebo zamestnanci poverení postupmi …
------+5.3 Proces identifikácie na individuálnej a konsolidovanej úrovni
---------+108. Pri určovaní kategórií zamestnancov podľa článku 30 ods. 1 smernice (EÚ) 2019/2034 majú …
---------+109. Pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikácie na konsolidovanej úrovni sa zamestnanci …
---------+110. Pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikáci e na konsolidovanom základe majú …
---------+111. Investičné spoločnosti majú pri uplatňovaní kvalitatívnych kritérií identifikácie určovať …
------+5.4 Úloha materskej spoločnosti v Únii
---------+112. Materská spoločnosť v Únii má zabezpečiť celkovú súdržnosť politík odmeňovania skupiny vrátane …
------+5.5 Úloha dcérskych spoločností a pobočiek
---------+113. Investičné spoločnosti, ktoré sú dcérskymi spoločnosťami materskej spoločnost i v Únii, majú …
---------+114. Všetky dcérske spoločnosti sa majú aktívne zúčastňovať na procese identifikácie vykonanom …
---------+115. Od dcérskych spoločností, na ktoré sa nevzťahuje smernica (EÚ) 2019/2034, sa nevyžaduje …
---------+116. Pobočky investičných spoločností v členskom štáte, ktorých ústredie sa nachádza v tretej …
---------+117. V prípade pobočiek tretích krajín so sídlom v členskom štáte by sa kritériá na identifikáciu …
------+6. Ka pitálová základňa
---------+118. Investičné spoločnosti a príslušné orgány majú zabezpečiť, že priznanie, vyplatenie a …
---------+119. Pri posudzovaní toho, či je kapitálová základňa zdravá, by mala investičná spoločnosť …
---------+120. Investičné spoločnosti majú do svojho kapitálového plánovania a plánovania likvidity a do …
---------+121. Súčet pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré priznala investičná spoločnosť, nesmie obmedzovať …
---------+122. Investičné spoločnosti, ktoré nemajú zdravú kapitálovú základňu alebo v prípade ktorých je …
---------+123. Príslušné orgány majú zasiahnuť, keď by priznanie pohyblivej zložky odmeňovania škodilo …
------+Hlava II – Štruktúra odmeňovania
------+7. Kategórie odmeňovania
---------+124. Podľa smernice (EÚ) 2019/2034 má odmeňovanie buď pevnú, alebo pohyblivú zložku. Neexistuje …
---------+125. Ak nie je možné jednoznačne priradiť zložku odmeňovania do pevného odmeňovania na základe …
---------+126. Odmeňovanie je pevné, ak podmienky pre jej priznanie a jej výška: a. sú založené na kritériách …
---------+127. Zložky odmien, ktoré sú buď súčasťou všeobecnej politiky pre celú investičnú spoločnosť v …
---------+128. Tieto zložky odmien by sa tiež mali považovať za pevné, ak sa so všetkými podobnými situáciami …
------+8. Konkrétne prípady zložiek odmien
------+8.1 Príspevky
---------+129. Pohyblivé a pevné zložky odmeňovania investičnej spoločnosti môžu pozostávať z rozličných …
---------+130. Investičná spoločnosť má riadne zdokumentovať výsledky posudzovania vykonaného podľa časti 7 …
---------+131. Ak sú príspevky založené na úlohe, funkcii alebo organizačnej zodpovednosti zamestnancov, aby …
---------+132. Príslušné orgány majú zabezpečiť, že príspevky sa nestanú nástrojmi ani metódou, ktoré …
------+8.2 Pohyblivá zložka odmeňovania na základe budúceho výkonu
---------+133. Ak je priznanie pohyblivej zložky odmeňovania vrátane dlhodobých motivačných plánov založen é …
---------+134. V prípade, ak je plán odmeňovania v budúcnosti týkajúci sa pohyb livých zložiek odmeňovania …
------+8.3 Vyplácanie dividend a úrokov
---------+135. Dividendy vyplatené za vzniknuté práva na akcie alebo rovnocenné majetkové podiely, ktoré …
------+8.4 Retenčné prémie
---------+136. Inštitúcie majú byť schopné riadne doložiť svoj oprávnený záujem o priznanie retenčných …
---------+137. Všeobecná zásada je, že investičné spoločnosti nemajú priznávať zamestnancovi viaceré retenčné …
---------+138. Retenčná prémia by mala byť v súlade s požiadavkami udržať zdravú kapitálovú základňu podľa …
---------+139. Pri posudzovaní a zvažovaní, či je priznanie retenčnej prémie určeným zamestnancom vhodné …
---------+140. Retenčná prémia má byť založená na osobitných podmienkach, ktoré sa líšia od výkonnostných …
---------+141. Retenčné prémie by sa nemali priznávať len ako náhrada za odmeny súvisiace s výkonom, ktoré …
---------+142. Investičné spoločnosti majú stanoviť obdobie odklad ako čas udalosti alebo ako obdobie od …
---------+143. Retenčné prémie sú pohyblivou zložkou odmeňovania, a preto ak sú priznané identifikovaným …
---------+144. Bez ohľadu na skutočnosť, že retenčná prémia sa prizná až po ukončení obdobia odkladu, mala by …
------+8.5 Dobrovoľné platby dôchodkového zabezpečenia
---------+145. Dobrovoľné platby dôchodkového zabezpečenia sú formou pohyblivej zložky odmeňovania. Ak …
---------+146. Investičná spoločnosť má zabezpečiť, že v prípade, ak zamestnanec odíde z investičnej …
---------+147. Celá suma dobrovoľných platieb dôchodkového zabezpečenia sa v súlade s článkom 32 ods. 3 …
---------+148. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že opatrenia týkajúc e sa malusu a spätného …
------+9. Mimoriadne zložky odmeňovania
------+9.1 Zaručená pohyblivá zložka odmeny
---------+149. Zaručená pohyblivá zložka odmeny môže mať niekoľko podôb, ako je „garantovaná prémia“ …
---------+150. Pri priznávaní zaručenej pohyblivej zložky odmeny v súlade s článkom 32 ods. 1 písm. e) …
---------+151. Investičné spoločnosti by mali zaručenú pohyblivú zložku odmeny priznať rovnakému …
---------+152. Investičné spoločnosti v rámci opatren í, ktoré tvoria záruku tejto časti pohyblivej zložky …
------+9.2 Finančné vyrovnanie alebo vyplatenie sa z predchádzajúcej pracovnej zmluvy
---------+153. Finančné vyrovnanie za vyplatenie predchádzajúcej zmluvy by sa malo priznať, iba ak sú splnené …
---------+154. Odmena by sa mala považovať za odmenu udelenú ako finančné vyrovnanie alebo na vyplatenie …
------+9.3 Odstupné a ďalšie platby po ukončení zmluvy
------+9.3.1 Odstupné
---------+155. V politikách odmeňovania investičných spoločností sa má spresniť možné použitie odstupného …
---------+156. Investičné spoločnosti majú mať rámec, v ktorom sa určí a schváli odstupné v kontexte …
---------+157. Odstupné nemá predstavovať neprimeranú odmenu, ale primerané finančné vy rovnanie so …
---------+158. Odstupné sa nemá priznávať v prípadoch, keď došlo k jednoznačnému zlyhaniu, ktoré umožňuje …
---------+159. Odstupné sa nemá priznávať v prípadoch, keď zamestnanec dobrovoľne odstúpi, aby prijal pozíciu …
---------+160. Ďalšie platby v súvislosti s riadnym ukončením zmluvného obdobia alebo poverenia členstvom v …
---------+161. Odstupné zahŕňa dodatkové platby nad rámec pravidelného odmeňovania v týchto osobitných …
---------+162. Ak investičné spoločnosti priznávajú odstupné, mali by byť schopné príslušnému orgánu doložiť …
---------+163. Pri určovaní výšky odstupného by investičná spoločnosť mala zohľadniť výkon dosiahnutý za …
---------+164. Zlyhania investičných spoločností predstavujú tieto situácie: a. ak bola podaná žiadosť o …
---------+165. Zlyhania určených zamestnancov by sa mali posudzovať individuálne a mali by zahŕňať tieto …
---------+166. Odstupné by sa malo považovať za pohyblivú zložku odmeňovania a ako všeobecná zásada platí, že …
------+9.3.1 Ďalšie platby po ukončení zmluvy
---------+167. Pravidelné platby na odmeňovanie súvisiace s dĺžkou trvania výpovednej lehoty by sa nemali …
---------+168. Ďalšie platby v súvislosti s riadnym ukončením zmluvného obdobia alebo poverenia členstvom v …
------+10 Zákazy
------+10.1 Osobný hedžing
---------+169. Ak je vhodná politika odmeňovania zosúladená s rizikami, mala by byť dostatočne účinná a …
---------+170. Investičné spoločnosti majú podľa možností zabezpečiť, že identifikovaní zamestnanci nebudú …
---------+171. Určený zamestnanec sa má považovať za osobu, ktorá sa zaistila proti riziku úpravy odmen y …
---------+172. Identifikovaný zamestnanec sa má považovať za osobu, ktorá sa poistila proti riziku úpravy …
---------+173. Požiadavka súvisiaca s nevyužívaním stratégií osobného hedžingu alebo poistenia na oslabenie …
---------+174. Investičné spoločnosti majú udržiavať účinné opatrenia, ktorými sa zabezpečí, že určený zames …
------+10.2 Obchádzanie
---------+175. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že pohyblivá zložka odmeňo vania sa nebude vyplácať …
---------+176. „Obchádzanie “ je nesplnenie povinností vyplývajúcich z požiadaviek na odmeňovanie a vzniká …
---------+177. Obchádzanie nastáva okrem iného za týchto okolností: a. ak sa pohyblivá zložka odmeňovania …
---------+178. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, že metóda merania výkonnosti disponuje primeranými …
---------+179. Investičné spoločnosti by nemali poskytovať náhradu za žiadne zníženie alebo …
---------+180. Investičné spoločnosti by nemali vytvárať skupinové štruktúry alebo zahraničné subjekty ani …
---------+181. Ak investičné spoločnosti používajú krátkodobé zmluvy (napríklad na jeden rok) a ak ich …
---------+182. Ak v prípade odmeny ide o pevnú zložku odmeňovania podľa usmernení v časti 7, ale táto odmena …
------+Hlava III – Odmeňovanie zamestnancov v špecifických funkciách
------+11. Odmeňovanie členov orgánov plniacich funkcie riadenia a dozornú funkciu riadiaceho orgánu
---------+183. Odmeňovanie členov riadiaceho orgánu vo funkcii riadenia (ďalej len „ riadiaca funkcia“) by …
---------+184. S cieľom primerane riešiť konflikty záujmov a bez toho, aby boli dotknuté odseky 185 a 186, by …
---------+185. Ak sa dozornej funkcii vo výnimočných prípadoch prizná pohyblivá zložka odmeňovania, pohyblivá …
---------+186. Ak sa pohyblivé zložky odmeňovania priznajú v podobe nástrojov, mali by sa prijať primerané …
------+12 Odmeňovanie zamestnancov v kontrolných funkciách
---------+187. Zamestnanci vykonávajúci funkcie vnútornej kontroly by mali by mať dostatočné prostriedky …
---------+188. Odmeňovanie zamestnancov v kontrolných funkciách by malo investičnej spoločnosti umožniť, aby …
---------+189. Metódy použité na určenie pohyblivých zložiek odmeňovania zamestnancov v kontrolných …
------+Hlava IV – Politika odmeňovania, priznanie a vyplatenie pohyblivých z ložiek odmeňovania identifikovaným zamestnancom
------+13. Politika odmeňovania identifikovaných zamestnancov
---------+190. Investičné spoločnosti musia zabezpečiť, že politika odmeňovania určených zamestnancov je v …
---------+191. Primeraný pomer medzi pevnou a pohyblivou zložkou odmeňovania identifikovaných zamestnancov by …
---------+192. Investičné spoločnosti by mali pre rozdielne kategórie identifikovaných zamestnancov zaviesť …
---------+193. Ak investičné spoločnosti uvažujú nad tým, že vyplatia menej ako 100 % pevnej zložky …
---------+194. Ak investičná spoločnosť s právnou formou akciovej spoločnosti a najmä kótovaná investičná …
------+13.1 Plne pružná politika týkajúca sa pohyblivých zložiek odmeňovania
---------+195. Investičné spoločnosti musia mať plne pružnú politiku týkajúcu sa pohyblivých zložiek …
---------+196. Pevná zložka odmeňovania musí byť dostatočne vysoká, aby sa zabezpečilo, že bude možné znížiť …
---------+197. Vyplatenie pevnej zložky odmeňovania v podobe nástrojov, ak k nemu dôjde, by nemalo oslabiť …
------+13.2 Pomer medzi pevnou a pohyblivou zložkou odmeňovania
---------+198. Pri stanovovaní pevných zložiek odmeňovania zamestnancov podľa článku 30 ods. 1 by ich …
---------+199. Určený pomer je pomer medzi pohyblivou zložkou odmeňovania, ktorú možno priznať ako maximálnu …
---------+200. Investičné spoločnosti by pri vytváraní pomeru mali zohľadniť svoje podnikateľské činnost i …
---------+201. Pri stanovovaní pomeru by mali investičné spoločnosť zvážiť skutočnosť, že pohyblivá zložka …
---------+202. Investičné spoločnosti môžu stanoviť rôzne pomery pre rôzne jurisdikcie, rôzne organizačné …
---------+203. Maximálny pomer by sa mal vypočítať ako súčet všetkých pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré …
---------+204. Skutočný pomer by sa mal vypočítať ako súčet všetkých pohyblivých zložiek odmeňovania, ktoré …
---------+205. Investičné spoločnosti nesmú pri výpočte pomeru medzi pohyblivou a pevnou zložkou celkovej …
---------+206. Investičné spoločnosti majú byť schopné vysvetliť dôvody stanovenia maximálnych pomerov medzi …
------+14. Proces prispôsobenia odmeňovania riziku
---------+207. Proces prispôsobenia odmeňovania riziku zahŕňa proces merania výkonnosti a rizika (časť 14.1) …
---------+208. Investičná spoločnosť má zosúladiť časový rámec merania rizika a výkonnosti so svojím hospo …
---------+209. V rámci procesu prispôsobenia odmeňovania riziku by sa vo všetkých fázach mala použiť vhodná …
---------+210. Ak sa používajú prístupy súvisiace s posudkom, investičné spoločnosti by mali zabezpečiť …
---------+211. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, aby proces prispôsobenia odmeňovania riziku bol …
---------+212. Investičné spoločnosti by mali poskytnúť podrobné informácie výboru pre odmeňovanie alebo …
------+14.1 Proces merania výkonnosti a rizík
---------+213. Pohyblivé zložky odmeňovania identifikovaných zamestnancov by sa mali zosúladiť so všetkými …
------+14.1.1 Posudzovanie rizika
---------+214. Investičná spoločnosť by mala vymedziť ciele investičnej spoločnosti, organizačných útvarov a …
---------+215. Investičné spoločnosti majú zohľadniť všetky aktuálne a budúce riziká, súvahové aj …
---------+216. Investičné spoločnosti majú používať aj opatrenia na prispôsobenie odmeňovania riziku, ak je …
---------+217. Ak chcú investičné spoločnosti opatrne zohľadniť všetky významné riziká na úrovni investičnej …
---------+218. Investičné spoločnosti majú byť schopné príslušnému orgánu dokázať, ako rozčleňujú jednotlivé …
------+14.1.2 Výkonnostné kritériá citlivé na riziko
---------+219. Investičné spoločnosti majú stanoviť a zdokumentovať kvantitatívne aj kvalitatívne výkonnostné …
---------+220. Investičné spoločnosti majú využívať vhodnú rovnováhu medzi kvan titatívnymi a kvalitatívnymi …
---------+221. Kritériá použité na meranie rizika a výkonnosti majú byť čo najužšie prepojené s rozhodnutiami …
---------+222. Súčasťou výkonnostných kritérií majú byť aj dosiahnuteľné ciele a opatrenia, ktoré môže určený …
---------+223. Kvantitatívne kritériá sa majú vzťahovať na dostatočne dlhé obdobie, počas ktorého možno …
---------+224. Ukazovatele prevádzkovej efektívnosti (napr. zisky, príjmy, produktivita, náklady a …
---------+225. Na úrovni investičnej spoločnosti, organizačného útvaru alebo na individuál nej úrovni by mali …
------+14.1.3 Osobit né kritériá pre orgány plniace kontrolné funkcie
---------+226. Keď zamestnanci v kontrolných funkciách poberajú pohyblivé zložky odmeny, odmena by sa mala …
---------+227. Kritériá uplatnené na posúdenie výkonnosti a rizík by mali byť založené predovšetkým na …
---------+228. Ak je vedúci funkcie riadenia rizík (riadite ľ pre riziká), ak bol zriadený, súčasne aj členom …
---------+229. Keď investičná spoločnosť nemá zriaden ú funkciu auditu alebo riadenia rizík, mala by byť na p …
------+14.2 Proces priznania odmien
---------+230. Investičné spoločnosti by mali vytvoriť prémiový fond. Investičné spoločnosti by pri …
---------+231. Pohyblivé zložky odmeňovania by sa mali priznať po skončení obdobia časového rozlíšenia. …
---------+232. Investičná spoločnosť by po skončení obdobia časového rozlíšenia mala určiť pohyblivé zložky …
------+14.2.1 Vytváranie prémiových fondov pre identifikovaných zamestnancov
---------+233. Investičné spoločnosti by mali vymedziť jeden alebo viacero prémiových fondov na obdobie, za …
---------+234. Investičné spoločnosti by pri vytváraní prémiových fondov mali zohľadniť pomer medzi pevnou a …
---------+235. Prémiové fondy by sa nemali vytvárať na určitej úrovni, aby spĺňali požia davky na odmeňovanie.
---------+236. Investičné spoločnosti by na určovanie celkového prémiového fondu mali zaviesť vhodné procesy …
---------+237. Ak investičné spoločnosti uplatňujú prístup zhora nadol, mali by určiť výšku prémiového fondu …
---------+238. Ak investičné spoločnosti vytvorili prémi ový fond v rámci prístupu zdola nahor, proces by sa …
---------+239. Pri rozdeľovaní prémiového fondu v rámc i úrovne organizačného útvaru alebo jednotlivých …
---------+240. Investičné spoločnosti by pri výbere prístupu mali zohľadniť tieto skutočnosti: vzorce sú …
---------+241. Faktory, ako sú rozpočtové obmedzenia, ponechanie si zamestnancov a ohľady na prijímanie …
---------+242. Investičné spoločnosti by mali viesť záznamy o tom, akým spôsobom bol určený prémiový fond a …
------+14.2.2 Úprava rizika ex ante v rámci procesu priznávania odmien
---------+243. Investičné spoločnosti by mali určiť prémiový fond a pohyblivé zložky odmeňovania, ktoré sa …
---------+244. Investičné spoločnosti by v závislosti od dostupnosti kritérií týkajúcich sa úprav rizika mali …
---------+245. Prispôsobenie odmeňovania riziku by sa malo dosiahnuť pomocou výkonnostných kritérií …
---------+246. Úpravy rizika ex ante vykonané investičnými spoločnosťami, ak sú založené na kvantitatívnych …
---------+247. Pri meraní ziskovosti investičnej spoločnosti a jej organizačných útvarov treba vychádzať z …
---------+248. Investičné spoločnosti by mali vykonať kvalitatívne úpravy rizika ex ante , keď určujú …
------+15. Proces vyplatenia pohyblivých zložiek odmeňovania
---------+249. Bez toho, aby bolo dotknuté uplatňovanie výnimiek podľa článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) …
------+15.1 Neodložené a odložené odmeny
---------+250. Bez toho, aby bolo dotknuté uplatňovanie výnimiek podľa článku 32 ods. 4 smernice (EÚ) …
---------+251. Program odkladu možno vymedziť na základe rozličných prvkov: a. podiel pohyblivej zložky …
---------+252. Investičné spoločnosti by mali v programe odkladu zohľadniť formu, akou sa odložená pohyblivá …
------+15.2 Obdobie odkladu a podiel odložených zložiek odmeňovania
---------+253. Obdobie odkladu sa začína po priznaní odmien (napr. vo chvíli, keď sa vyplatí preddavková časť …
---------+254. Investičné spoločnosti majú pri stanovovaní skutočného obdobia odkladu a podielu odmeny, ktorý …
---------+255. Investičné spoločnosti majú určiť, pre ktoré kategórie identifikovaných zamestnancov, po …
---------+256. Investičné spoločnosti by mali v prípade kategórie identifikovaných zamestnancov alebo …
---------+257. Investičné spoločnosti by mali vymedziť, aká úroveň pohyblivej zložky odmeňovania predstavuje …
---------+258. Ak investičné spoločnosti určili podiel odmeny, ktorý sa odkladá, odstupňovaním absolútnych …
---------+259. Ak všeobecné zásady vnútroštátneho zmluvného a pracovného práva bránia významne znížiť …
------+15.3 Pridelenie odloženej zložky odmeňovania
---------+260. Prvá odložená časť by sa nemala prideliť skôr ako 12 mesiacov po začiatku obdobia odkladu. …
---------+261. Odložená zložka odmeňovania by sa buď mala prideliť v plnej miere na konci obdobia odkladu …
---------+262. Pomerné pridelenie znamená napríklad pri období odkladu v trvaní štyroch rokov, že sa na konci …
---------+263. Pridelenie by sa nemalo uskutočňovať častejšie ako raz za rok s cieľom zabezpečiť riadne …
------+15.4 Priznanie pohyblivej zložky odmeňovania v podobe nástrojov
---------+264. Nástroje použité na priznanie pohyblivej zložky odmeňovania by mali prispieť k zosúladeniu …
---------+265. Investičné spoločnosti by mali uprednostniť použitie nástrojov, ako sa stanovuje v článku 32 …
---------+266. Ak investičná spoločnosť nevydáva žiadne oprávnené nástroje, ale nevyužíva výnimku podľa …
---------+267. Príslušné orgány by pri rozhodovaní o žiadostiach o využitie alternatívnych opatrení mali …
---------+268. Nástroje viazané na akcie alebo iné rovnocenné bezhotovostné nástroje (napr. práva na …
---------+269. Investičné spoločnosti by mali zabezpečiť, aby mali k dispozícii priznané nástroje, keď je …
---------+270. Nástroje by sa mali oceňovať na trhovú cenu alebo ich reálnu hodnotu ku dňu priznania týchto …
---------+271. Investičné spoločnosti môžu priznať pevný počet alebo nominálnu hodnotu odložených nástrojov …
---------+272. Investičné spoločnosti by nemali vyplácať žiadne úroky ani dividendy k nástrojom, ktoré boli …
------+15.5 Minimálny podiel nástrojov a ich rozloženie v čase
---------+273. V prípade potreby požiadavka vyplatiť v súlade s článkom 32 ods. 1 písm. j) smernice (EÚ) …
---------+274. Investičné spoločnosti by mali uprednostniť použitie nástrojov namiesto toho, aby priznali …
---------+275. Pomer pohyblivej zložky odmeňovania, ktorá sa vypláca v podobe nástrojov, by sa mal vypočítať …
------+15.6 Retenčná politika
---------+276. Dĺžka odkladu uplatneného na pohyblivé zložky odmeňovania vyplatené v podobe nástrojov by mala …
---------+277. Investičná spoločnosť by mala vedieť vysvetliť, aký je vzťah retenčnej politiky k ostatným …
---------+278. Investičné spoločnosti by pri stanovovaní odkladu mali zvážiť celkovú dĺžku odloženia a …
---------+279. V prípadoch, keď riziká spojené s výkonnosťou sa môžu vyskytnúť po skončení odloženia a …
---------+280. V prípade priznaných nástrojov by sa mal stanoviť aspoň ročný odklad. Dlhšie obdobia by a mali …
------+15.7 Úprava rizika
------+15.7.1 Malus a spätné vrátenie odmeny
---------+281. Opatrenia malusu alebo spätného vrátenia odmeny sú explicitnými mechanizmami úpravy rizika ex …
---------+282. Investičné spoločnosti musia byť bez toho, aby boli dotknuté všeobecné zásady vnútroštátneho …
---------+283. Úpravy rizika ex post by vždy mali súvisieť s výkonnosťou alebo rizikom. Mali by byť reakciou …
---------+284. Investičné spoločnosti by mali analyzovať, či ich prvotné úpravy rizika ex ante boli …
---------+285. Pri stanovovaní kritérií pre uplatňovanie malusu a spätného vrátenia odmeny v súlade s článkom …
---------+286. Investičné spoločnosti by mali použiť aspoň pôvodne používané výkonnostné kritériá a kritériá …
---------+287. Ak sa malus môže uplatňovať len v čase pridelenia odkladu platby, investičné spoločnosti si …
---------+288. Opatrenia týkajúce sa malusu a spätného vrátenia odmeny by mali v náležitých prípadoch viesť k …
------+15.7.2 Implicitné úpravy
---------+289. Investičné spoločnosti by mali používať nástroje na pohyblivé zložky odmeňovania v prípade …
---------+290. Ak boli priznané nástroje a zamestnanci po uplynutí obdobia odkladu a odkladu (retenčného …
------+Hlava V – Investičné spoločnosti, ktoré požívajú výhody z vládnej intervencie
------+16. Štátna podpora a odmeny
---------+291. V súlade s časťou 6 týchto usmernení, keď investičné spoločnosti požívajú výhody z výnimočnej …
---------+292. V prípade in vestičných spoločností, ktoré patria do rozsahu pôsobnosti smernice 2014/59/EÚ …
---------+293. Pohyblivá zložka odmeňovania zamestnancov investičnej spoločnosti by nemala brániť …
---------+294. Investičná spoločnosť by mala zabezpečiť, že prémiový fond alebo pridelenie a vyplatenie …
---------+295. Príslušné orgány by mali monitorovať, či investičná spoločnosť dodržiava podmienky článku 31 …
------+Hlava VI – Príslušné orgány
------+17. Politiky odmeňovania
---------+296. Príslušné orgány by mali pri dohľade nad politikami odmeňovania a postupmi investičných …
---------+297. Príslušné orgány by mali pri zohľadnení týchto usmernení v rámci preskúmania orgánmi dohľadu …
---------+298. Príslušné orgány by mali zabezpečiť, že investičné spoločnosti zosúladia svoje politiky a …
---------+299. Príslušné orgány by mali zabezpečiť, že politiky, postupy a procesy odmeňovania sú primerané …
---------+300. Príslušné orgány by m ali zabezpečiť, že investičné spoločnosti zavedú príslušný maximálny …
---------+301. Príslušné orgány by mali preskúmať rozdiel v odmeňovaní žien a mužov v rámci investičnej …
---------+302. Príslušné orgány by sa mali presvedčiť o uspokojivom celkovom výsledku procesu identifikácie a …
---------+303. Bez toho, aby boli dotknuté ostatné opatrenia dohľadu a disciplinárne opatrenia a postihy …
------+20. Zverejňovanie
---------+304. Príslušné orgány majú preskúmať zverejňovanie informácií o odmeňovaní, ktoré vykonali …
---------+305. Pop ri postupoch referenčného porovnávania odmeňovania požadovaného v článku 34 ods. 1 …
------+21. Kolégiá orgán ov dohľadu
---------+306. Kolégiá orgánov dohľadu zriadené na základe článku 48 smernice (EÚ) 2019/2034 majú rokovať o …
 English - European Union - Financial Industry -

Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)

Usmernenia o zdravých politikách odmeňovania podľa smernice (EÚ) 2019/2034 (EBA/GL/2021/13)

https://www.eba.europa.eu/legacy/regulation-and-policy/regulatory-activities/remuneration/guidelines-remuneration-policies – PDF

1. Prehľad

,
1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ

1. Povinnosti dodržiavania usmernení/súladu a podávania správ
2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov

2. Predmet úpravy, rozsah pôsobnosti a vymedzenie pojmov
3. Vykonávanie

3. Vykonávanie
4. Usmernenia

4. Usmernenia

1.1 Odkazy

1.2 Identifikované požiadavky

1.3 Súvisiace štandardy

2. Identifikované požiadavky

Požiadavky

3. Súvisiace štandardy

Štandardy

Prepojené úlohy

Prepojenia
is related to Imported: Guidelines on remuneration policies for investment firms (2022-04-30-1b1834733a-3dad)
is related to Assignments added: Guidelines on remuneration policies for investment firms (2022-04-30-1b1834733a-3dad) – 45 links
  • EBA - Published by the European Banking Authority at https://www.eba.europa.eu/